הרגולטורים נרדמו על ההגה וחברות הביטוח ישלטו על השוואות מחירי ביטוחי הרכב
ההשתלטות של חברות הביטוח על אתרי השוואות המחירים הושלמה: הפניקס תרכוש את Wobi ב־150 מיליון שקל, לאחר שרשות התחרות קבעה כי התחרות על ביטוחי הרכב לא תיפגע. האתר המתחרה פוליסע הורד לאחרונה מהרשת ובבסטי שולטת מנורה מבטחים
הרגולטורים נרדמו על ההגה ולא מנעו את ההשתלטות של חברות הביטוח על מנועי ההשוואות בתחום. אתמול אישרה רשות התחרות לחברת הפניקס לרכוש את Wobi (וובי) בתמורה ל־150 מיליון שקל, והשאירה את הצרכנים לבד: כעת שלושה מנועי חיפוש גדולים בתחום הביטוח - וובי, פוליסע ובסטי - יוחזקו בידיים של החברות עצמן. וובי היא סוכנות ביטוח שמוחזקת בידי ווייט מאונטיינס האמריקאית (86%) וכלל ביטוח (14%) ופעילותה המרכזית היא הפעלת מנוע חיפוש להשוואות ביטוחי רכב - חובה, מקיף וצד ג'. רשות התחרות, שבחנה את העסקה, הגיעה למסקנה כי רכישת הסוכנות על ידי חברת הביטוח הגדולה בישראל לא תפגע בתחרות הגבוהה יחסית שקיימת, לטענתה, בענף הביטוח. הרכישה נעשית דרך סוכנות הביטוח אורן מזרח שבבעלות הפניקס.
בדיקת רשות התחרות בהובלת הממונה מיכל כהן העלתה כי השפעת וובי על התחרות בענף ביטוחי הרכב נמוכה וכי הפלטפורמה לא מצליחה לדחוף מחירים כלפי מטה. הנחה נוספת של הרשות היא כי מי שרוכש ביטוחי רכב דרך האינטרנט הוא לקוח מודע, שמעדיף לרכוש ביטוח ללא תיווך של סוכנות כמו וובי - ומודע לכך שאם יפנה באופן ישיר לחברות יקבל הצעות טובות יותר. הנחה זו היא לכל הפחות בעייתית, מאחר שגם מי שמחפש באינטרנט מתקשה למצוא פלטפורמה אובייקטיבית שמציגה את הצעות המחיר של חברות הביטוח השונות. אולם יותר מכל, תוצאות הבדיקה מעידות עד כמה חברות הביטוח והסוכנויות לא באמת נלחמות על הלקוחות.
רשות שוק ההון נטתה להתנגד לעסקת וובי, בשל פגיעה פוטנציאלית בצרכנים ובתחרות. אולם לפי בכירים בענף, האישור של רשות התחרות לא ממש מותיר בידי רשות שוק ההון מרחב תמרון להתנגד לעסקה, במיוחד לא בטענה של פגיעה בתחרות. על כן העסקה, שמצריכה את אישור שני הרגולטורים, צפויה לעבור כבר בשבועות הקרובים. האישור של רשות התחרות מצביע, אם כך, על מגמה מדאיגה בענף הביטוח: מנועי ההשוואות באינטרנט, שמשמשים ככלים ניטרליים ואובייקטיביים כביכול, ונועדו לסייע לצרכנים למצוא את ההצעה הזולה והמתאימה ביותר, הופכים בהדרגה לחלק ממערך ההפצה של חברות הביטוח עצמן.
החזקה דרך סוכנות ביטוח
החזקה של סוכנויות ביטוח בידי חברות הביטוח עצמן היא כבר מזמן עניין שבשגרה. החברה הדומיננטית ביותר בתחום היא הפניקס, שמחזיקה בסוכנויות כמו אורן מזרח שלידיה תועבר וובי, שקל, אגם לידרים, קלע וכהן גבעון. בעבר משרד האוצר אף סימן את הסוגיה כבעייתית וביקש להגביל את רכישת הסוכנויות בידי חברות הביטוח, אולם היוזמה שנכללה בחוק ההסדרים של 2024 נפלה ולא קודמה. עם האישור שניתן לעסקת וובי, כעת משלימות חברות הביטוח גם את ההשתלטות על פלטפורמות השוואות שמחזיקות בקשר הישיר עם הצרכן - שלוש מתוך חמש חברות הביטוח הגדולות בישראל מחזיקות או צפויות להחזיק בפלטפורמות להשוואות מחירי ביטוח: הפניקס עם וובי, הראל עם פוליסע ומנורה מבטחים עם בסטי. לרשות שוק ההון עצמה גם יש אגרגטור להשוואות מחירים בביטוחים שונים, אולם הוא אינו זוכה לחשיפה גבוהה ביחס למנועי ההשוואות המסחריים.
אתר פוליסע הושק במחצית הראשונה של 2023 והציע השוואות מחירי ביטוח רכב באמצעות סימולטור. לפי הכתוב באתר עצמו, הוא פרי יוזמה משותפת של שתי סוכנויות ביטוח – וריטס וגארד. אולם וריטס היא סוכנות בבעלות מלאה של הראל, ששייכת למשפחת המבורגר, ולכן עלולה לשמש בפועל כזרוע שיווקית של חברת הביטוח. האתר אכן הציג את תוצאות הראל כחלק מתוצאות ההשוואה, אך לא כלל גילוי נאות בולט וברור לכך שאחת מבעלות האתר היא חברה שבשליטת הראל. עם זאת, כן צוין הקשר שיש למנוע לווריטס, ובאתר וריטס מצוין כי הסוכנות נמצאת בבעלות חברת הביטוח הראל - אך כמובן שמדובר במידע שמצריך מהצרכן לבצע בדיקה נוספת בעצמו, שספק אם הצרכן הסביר יבצע. נכון לכתיבת שורות אלו, ככל הידוע, לא ניתן למצוא את אתר פוליסע ברחבי האינטרנט ולכלכליסט נודע כי שיתוף הפעולה של הראל עם האתר הסתיים - לא לפני שבעליו קידמו אותו בצורה נמרצת באתרי חדשות.
בסטי, פלטפורמת השוואות מחירים נוספת, מוחזקת ב־50% על ידי מנורה מבטחים אחזקות (דרך חברה־בת). מנורה מבטחים מוחזקת על ידי משפחת גורביץ'. בסטי מפרסמת את יכולות השוואות ביטוחי הרכב, הדירה, המשכנתא והנסיעות לחו"ל שלה, ואף מדגישה בפרסומיה כי אינה חברת ביטוח. באחד הסרטונים הפרסומיים של החברה השחקן אף מדגיש: "להפך - זו פרסומת ללא חברת ביטוח", בזמן שמקהלה שרה ברקע "לא חברת ביטוח". גם באתר החברה נכתב כי בסטי "אינה מחויבת לאף סוכן או חברת ביטוח", ולכן היא "ניטרלית, אובייקטיבית וחפה מאינטרסים".
אלא שרשימת בעלי המניות ברשם החברות מציגה תמונה מורכבת יותר: מנורה מבטחים סוכנויות, חברה־בת בשליטה מלאה של מנורה מבטחים החזקות - ומשמשת את הקבוצה להחזקה בסוכנויות ביטוח שונות - מחזיקה ב־50% מהחברה. בנוסף, שניים מארבעת הדירקטורים בבסטי הם בכירים במנורה מבטחים, המשנה למנכ"ל מנורה ביטוח, שי קומפל, וסמנכ"ל הכספים של החברה, רן קלמי.
במקרה של עסקת בסטי נרשמה התערבות רגולטורית, אך לא מצד רשות שוק ההון או רשות התחרות, אלא מצד המועצה הישראלית לצרכנות. נציג המועצה, ניסים מזרחי, שהופנה לנושא על ידי אחד מסוכני הביטוח, בחן את פרסומי בסטי וטען כי עולה מהם חשש להטעיית הציבור. בעקבות זאת דרשה המועצה מהחברה לבצע גילוי נאות ברור בכל פרסום שלה בנוגע לקשריה עם חברת ביטוח.
זינוק ברווחיות
הקרב סביב מנועי ההשוואה מגיע בתקופה שבה ענף ביטוחי הרכב הפך למכונת רווח משמעותית עבור חברות הביטוח. את 2025 סיכמו החברות עם רווח כולל של 2.1 מיליארד שקל בתחום ביטוחי הרכב, לעומת רווח של 1.7 מיליארד שקל ב־2024, עלייה של 25%. הזינוק ברווחיות נובע, בין היתר, מהתייקרות חדה של פוליסות הביטוח בשנים האחרונות. ההתייקרות היתה כה גורפת, שהיא הובילה להתערבות חריגה מצד יו"ר רשות שוק ההון, עמית גל. זה דרש משמונה מחברות הביטוח הגדולות להציג ולאשר מולו תעריפים מוזלים יותר. גבולות המחירים בתחום ביטוחי הרכב נקבעים בפועל תחת פיקוח רגולטורי, והתעריפים החדשים שאושרו בשבוע שעבר מול גל אמורים להוביל להוזלה מסוימת במחירם.
רשות שוק ההון עדיין לא פרסמה את דו”ח הממונה שסוקר את ענף הביטוח ל־2025. לפי דוח הממונה על שוק ההון ל־2024, דמי הביטוח שנגבו מהציבור בתחום רכב רכוש - ביטוח מקיף וצד ג' - הסתכמו בכמעט 14 מיליארד שקל. בתוך שנתיים בלבד עלו דמי הביטוח בתחום ביותר מ־4 מיליארד שקל. גם בתחום ביטוח החובה נרשמה עלייה חדה: דמי הביטוח הסתכמו ב־6.5 מיליארד שקל ב־2024, עלייה של 2.5 מיליארד שקל בתוך שנתיים.
ביטוח ישיר מחזיקה בנתח השוק הגדול ביותר בתחום ביטוחי הרכב עם 14.7%, אחריה הפניקס עם 14.4% והראל עם 11.1%. למרות הרווחיות הגבוהה וההתייקרויות החדות, ברשות שוק ההון סבורים כי התחרות בענף דווקא התחזקה בשנים האחרונות, בין היתר בעקבות כניסת שחקנים דיגיטליים כמו ליברה ו־ווישור שמחזיקות בהתאמה ב־3.7% וב־5.9% מענף ביטוחי החובה וב־3.7% ו־1.5% מענף ביטוחי המקיף וצד ג'.
