בלעדי
בדרך לניהול הכסף של ההייטקיסטים: הייטקזון קונה בית השקעות
מועדון הצרכנות, בו חברים 370 אלף איש, רוכש יחד עם פירמת הבנקאות מור לנגרמן את השליטה בבית ההשקעות כוון תמורת 5 מיליון שקל. לפי הערכות, המועדון ינסה לשווק לחבריו ניהול תיקי השקעות עם התמחות בטכנולוגיה
מועדון הצרכנות הייטקזון ופירמת הבנקאות מור לנגרמן רוכשים את השליטה בכוון בית השקעות לפי שווי של 5 מיליון שקל. בשלב הראשון יחזיקו שתי החברות הרוכשות ב־60% ממניות החברה (30% כל אחת) ואליהן יצטרף גבי דישי, מבעלי חברת קרנות הגידור אלפא קפיטל, שיחזיק 9% כעת ועד 20% בעתיד. ההסכם כולל אופציה להגדלת ההחזקה המשותפת ל־83%. בנוסף, לבית ההשקעות יוזרמו כספים לתמיכה בצמיחה ובהרחבת הפעילות. העסקה צפויה להיסגר בחודש הקרוב.
בית ההשקעות כוון מוחזק על ידי המייסד בני מוזס (40%), ד”ר ג’אן ראובן (16%), המנכ”ל אבי מאיר (5%) ואחרים. קבוצת הרוכשים תרכוש את מלוא המניות של מוזס, חלק מהמניות של ראובן והיתר – מהמחזיקים הקטנים. מוזס בן ה־83 מחפש רוכש למניותיו זה שנה. למרות מכירת השליטה, מוזס ומאיר ימשיכו לנהל את קרנות הנאמנות ואת פעילות ניהול תיקי ההשקעות של החברה. מוזס לא התייחס לפרטי העסקה, אך אישר כי השליטה נמכרת.
כוון מנהל נכסים בכ־350 מיליון שקל, מהם כ־250 מיליון שקל בקרנות נאמנות והיתרה בתיקי השקעות. הקרנות אינן מתופעלות באופן עצמאי אלא מנוהלות במודל "הוסטינג" (אירוח), כאשר שירותי התפעול ניתנים על ידי בית ההשקעות איילון. ענף קרנות הנאמנות הוא אחד מאפיקי החיסכון המרכזיים של הציבור לטווח הקצר והבינוני, ומנהל כיום נכסים בהיקף שיא של כ־835 מיליארד שקל.
רכישת השליטה בבית ההשקעות על ידי הייטקזון מפתיעה למדי. לפי הערכות של בכירים בענף קרנות הנאמנות, מועדון הצרכנות, שפונה לעובדי תעשיית ההייטק, יבקש בעתיד לשווק לחבריו שירותי ניהול השקעות ותיקי השקעות, עם התמחות בטכנולוגיה. להייטקזון יש כבר שיתופי פעולה עם גופים פיננסיים בבנקאות ובחיסכון לטווח הבינוני והארוך, ולכן הנהלת החברה תידרש לבחון מחדש את מדיניותה בכל הנוגע לשיווק מוצרים פיננסיים.
הייטקזון נמצא בשליטת רונן דגן (25.2%) ונועם בוסידן (24.2%) ומנוהל תחת החברה־האם היי ביז. הוא נחשב כיום לאחד ממועדוני הצרכנות הגדולים והמשפיעים בישראל. המועדון מיועד לעובדי תעשיית הייטק, ומונה מעל 370 אלף חברים המועסקים ביותר מ־2,500 חברות. בשונה ממועדוני צרכנות אחרים, ההצטרפות אליו אינה פתוחה לקהל הרחב אלא מותנית בשיוך ארגוני.
עם השנים הרחיב המועדון את פעילותו מעבר להטבות פנאי, והוא מפעיל כיום שלל זרועות עסקיות. בתחום המסחר המקוון מנהלת החברה פלטפורמת סחר שצמחה בעקבות רכישת אתר וואלה שופס, ומבוססת על מערך לוגיסטי עצמאי ומרכז הפצה גדול.
לצד זאת, ליבת הפעילות הפיננסית של המועדון נשענת על כרטיס אשראי ייעודי, המונפק בשיתוף עם חברת כאל. השפעתו הכלכלית של המועדון באה לידי ביטוי גם בשיתופי פעולה אסטרטגיים רחבים יותר בשוק ההון והקמעונאות המקומי. בין היתר, המועדון מנהל פעילות משותפת עם בנק הפועלים תחת המותג פועלים הייטקזון, המעניק לחבריו חשבונות בנק בתנאים מועדפים. בנוסף, הקבוצה פועלת בענף הרכב באמצעות חברת הייטקזון מוטורס, המציעה מכירת רכבים חדשים בתנאים מיוחדים, ומארגנת מעת לעת מבצעי נדל"ן מרוכזים והסדרי משכנתאות עבור עמיתיה.
בין בעלי המניות של הייטקזון נמצאת גם קבוצת מנורה מבטחים, באמצעות מנורה מבטחים פנסיה וגמל (12.9%) ומנורה מבטחים ביטוח (4.4%). המשמעות היא שמדובר בחזרה עקיפה של החברה לשוק קרנות הנאמנות, לאחר שב־2017 מיזגה את פעילות קרנות הנאמנות שלה עם אלטשולר שחם.
עבור מור לנגרמן צפויה העסקה להרחיב את מגוון הפעילויות של הקבוצה. מור לנגרמן קפיטל נחשבת לשחקנית חדשה יחסית בתחום החיתום, אך פירמת הבנקאות עצמה הוקמה כבר ב־2015 על ידי אורי מור ואתי לנגרמן.
המטרה האסטרטגית של ההחזקה המשותפת עדיין אינה ברורה. גורמים המעורים בעסקה אמרו כי המניע המרכזי היה המחיר הנמוך שבו הוצע בית ההשקעות. ענף בתי ההשקעות, ובפרט תחום קרנות הנאמנות, מתאפיין בשנים האחרונות בקונסולידציה. כך, במרץ רכשה קסם, זרוע קרנות הנאמנות של הפניקס, שש קרנות שנוהלו במודל הוסטינג עבור "אושן יצירה", בהיקף נכסים של כ־2 מיליארד שקל.
דגן אמר: "אנו בהייטקזון מחויבים למקסם את כוח הקנייה של עובדי ההייטק. האסטרטגיה שלנו כוללת הקמת מיזמים והשקעות בתחומים מרכזיים כמו נדל"ן, רכב ופיננסים. אלו הקטגוריות בהן ההוצאה של חברי המועדון היא הגבוהה ביותר, ולכן שם אנחנו מייצרים עבורם את פוטנציאל החיסכון והערך המוסף הגדול ביותר".
