חשיפת כלכליסט
בקשת האישור מגלה: הרוכשת של צים התחייבה לרווח מינימלי שנתי לפעילות בישראל
בחודש שעבר חתם דירקטוריון צים על עסקה למכירת מלוא המניות של החברה לידי האפאג-לויד ב-4.2 מיליארד דולר. במקביל, הענקית הגרמנית חתמה עם פימי, בראשות ישי דוידי, על עסקה שבמסגרתה היא תמכור לה את הפעילות הישראלית
ענקית הספנות הגרמנית האפאג-לויד וקרן פימי הישראלית הגישו למדינה את הבקשה לאשר את העסקה לרכישת 100% ממניות צים תמורת 4.2 מיליארד דולר. מהבקשה שהוגשה לרשות החברות, והגיעה לידי כלכליסט, עולה כי פימי – שתרכוש למעשה את הפעילות הישראלית של צים ותחזיק בחובות מניית הזהב כלפי המדינה – לא תשלם דבר עבור החברה לפני שתממש במזומן 200 מיליון דולר לפחות מהשקעתה בצים.
בחודש שעבר חתם דירקטוריון צים, בראשות יאיר סרוסי, על עסקה למכירת מלוא המניות של החברה לידי האפאג-לויד. במקביל, הענקית הגרמנית חתמה עם פימי, בראשות ישי דוידי, על עסקה שבמסגרתה היא תמכור לה את הפעילות הישראלית, ופימי היא שתישא בכל החובות הנגזרות ממניית הזהב של המדינה בחברה, שכוללות, בין היתר, אפשרות להלאמת הצי של צים לצורך הטבחת רציפות אספקה ימית בעיתות חירום. הצדדים לא חשפו כמה פימי תשלם להאפאג-לויד, וגם כעת במסמך שהוגש למדינה הדבר לא מצוין. אך מצוין כי התשלום יידחה עד למוע שבו פימי תממש במזומן 200 מיליון דולר מהשקעתה. כלומר, תקבל דיבידנדים או תמכור חלק מהחברה. אחרי מועד זה, האפאג-לויד תהיה זכאית ל-50% מכל מימוש של פימי.
לפי המסמך, במסגרת ההסכם בין הצדדים, האפאג-לויד מבטיחה לפימי רווח שנתי מינימלי למספר שנים. צים ישראל, או צים החדשה, תקבל לידיה 12 אוניות, והיא תעסיק 80-120 מעובדי צים בתנאים זהים לתנאי התעסוקה שלהם כיום. במסמך כותבת פימי כי היא תעמוד בכל הדרישות של מניית הזהב, ומציינת את העבר הצבאי של בכירי הקרן. פימי מבהירה שלא תידרש למימון בנקאי עבור העסקה.
פימי מבצעת את העסקה מהקרן השביעית שלה, שגייסה 1.25 מיליארד דולר ב-2021.
צים החדשה או צים ישראל, שתוקם בידי פימי, תפעיל שלושה קווי שירות משמעותיים בין ישראל לחוף המזרחי בארה"ב, ושני קווים אזוריים בים התיכון. האפאג-לויד תספק לצים ישראל שירותים תפעוליים לתקופת מעבר (כנראה של 5 שנים – ג"ח) כדי להבטיח רציפות שירות. בנוסף תקבל צים זמינות מכולות ל-10 שנים במחירי עלות של האפאג לויד והבטחה למינימום הזמנות מצד הגרמנים בקווים שמפעילה צים.
לאחר שפימי תממש במזומן 200 מיליון דולר מהשקעותיה בצים, תהיה האפג זכאית ל-50% מכל רווח נוסף של צים. כאמור, התמורה שצים ישראל תידרש לשלם עבור הנכסים שיועברו לה, תהיה רק אחרי שפימי תפגוש 200 מיליון דולר מההשקעה. פימי גם תיהנה ממנגנון כיסוי הפסדים המבטיח רווח שנתי מינימלי בשנותיה הראשונות של צים החדשה.
"קרן פימי 7 שכל חברי הנהלתה שירתו בצה"ל ביחידות עלית, ומחזיקים בסיווג בטחוני גבוה, מכירה בחשיבות האסטרטגית של צים כחברת ספנות ישראלית יציבה וחזקה ומתחייבת למנף את כל יכולותיה וניסיונה כדי להוביל את החברה להיות מובילה וחזקה", נכתב בבקשה.
