הסוף להשוואות החודשיות: מ-2010 הגופים המוסדיים יפרסמו תשואה שנתית בלבד בחיסכון הפנסיוני
לפי טיוטה חדשה של המפקח על הביטוח, גופים מוסדיים ידרשו להפסיק לפרסם תשואות חודשיות ואף יוסיפו מדד סיכון להשוואה
14:0119.07.09
המפקח על שוק ההון, הביטוח והחיסכון פרסם היום (א') טיוטת תיקון לחוזר העוסק בפרסום התשואה של הגופים באפיקי החיסכון הפנסיוני כאשר השינוי העיקרי שמנהיג התיקון הוא מעבר לפרסום תשואות שנתיות בלבד.
לפי טיוטת החוזר ידרשו הגופים מעת כניסתו לתוקף ב-1 בינואר 2010, לפרסם תשואה שנתית בלבד. זאת מכיוון שהפיקוח הבין כי פרסום תשואות על בסיס חודשי הניע את החוסכים לבחון את הביצועים של המוצרים הפנסיונים לטווח קצר ובמקביל השפיע על קביעת מדיניות ההשקעה בגופים המוסדיים במטרה למקסם את התשואה לטווח קצר.
בעוד שהיום גוף מוסדי נדרש לפרסם את התשואה החודשית שמשיג כל אפיק השקעה,
בנוסף, ידרשו הגופים המוסדיים להציג ליד כל פרסום תשואה ממוצעת שנתית גם את התשואה השנתית הממוצעת שהשיג מסלול ההשקעה הספציפי בשלוש ובחמש השנים האחרונות.
הגופים יידרשו להציג לצד פרסום התשואה גם אחד ממדדי הסיכון של המסלול בחמש השנים האחרונות. המדד אמור לספק מידע לחוסך בנוגע לרמת הסיכון של אותו מסלול השקעה ולשמש אותו ככלי השוואתי בין מסלולי ההשקעה השונים.
גוף מוסדי שמנהל פחות מעשרה מיליון שקל לא יוכל לפרסם בעתיד תשואות.
הטיוטא הועברה להערות הגופים המוסדיים עד ל-23 באוגוסט 2009.
