המכירות בדאטה סנטרס יוכפלו? המשקיעים ממתינים לדוחות אנבידיה
לפי ציפיות האנליסטים, ענקית השבבים צפויה לדווח הערב על הכנסות של 92 מיליארד דולר - סכום שישקף צמיחה של 96% ביחס לרבעון המקביל; הכנסות אנבידיה מטיבת הדאטה סנטרס צפויות לזנק ב-107% ליותר מ-85 מיליארד דולר; אנבידיה תפרסם את הדוחות לאחר נעילת המסחר בוול סטריט
זהו הרגע שלו מחכים בוול סטריט מדי רבעון מאז שהחל הראלי סביב הבינה המלאכותית: פרסום הדוחות הכספיים של אנבידיה. בעוד ענקיות הטכנולוגיה האחרות פרסמו את תוצאותיהן כבר לפני כמעט חודש, אנבידיה תחשוף סוף סוף הערב לאחר נעילת המסחר את ביצועיה ברבעון האחרון.
ומניית אנבידיה קטעה אתמול רצף של שבעה ימי ירידות ועלתה בכ-2.19%. רצף הירידות היה הארוך ביותר של המניה מאז 2022. הדוחות מתפרסמים בתקופה שבה מניות השבבים מתקשות לשמור על העליות שרשמו בחודש האחרון, לאחר הירידות החדות ביולי, שנבעו מחששות מחודשים בשאלה האם החברות יצליחו להפיק תשואה מהשקעות העתק שלהן בבינה מלאכותית.
דוחות מיקרוסופט, אמזון וגוגל הצליחו להפיג לפחות חלק מהחששות האלה, הודות לצמיחה חזקה בפעילות הענן של הענקיות הללו. עם זאת, גוגל, לצד מטא, עוררה חששות בקרב המשקיעים בעקבות הגדלת ההוצאות.
ברבעון השני צפויה אנבידיה לדווח על רווח מתואם של 2.09 דולר למניה והכנסות של 92 מיליארד דולר, לפי ממוצע ציפיות האנליסטים של בלומברג. הסכום משקף כמעט הכפלת ההכנסות - צמיחה של 96% לעומת הרבעון המקביל בשנה שעברה.
אנבידיה שינתה ברבעון הקודם את מבנה הדיווח שלה: היא מחלקת לשניים את הכנסות חטיבת הדאטה סנטרס - לעסקי הלקוחות המובילים (הייפרסקייל) וחברות ענן-AI; עסקי תעשייה וללקוחות ארגוניים (ACIE). הכנסות החברה ממחשבים אישיים, קונסולות משחקים, תחנות עבודה, רובוטיקה ורכב נכללות כעת בחטיבת מחשוב הקצה (Edge Computing).
הכנסות חטיבת הדאטה סנטרס צפויות להסתכם ביותר מ-85.4 מיליארד דולר, זינוק של 107% לעומת התקופה המקבילה. ההכנסות מלקוחות הייפרסקייל צפויות להגיע ל-43.5 מיליארד דולר, בעוד המכירות לתעשייה וללקוחות ארגוניים צפויות להסתכם ב-41.7 מיליארד דולר.
אנבידיה ממשיכה להפיק את רוב הכנסותיה מלקוחות הייפרסקייל דוגמת אמזון, גוגל ומיקרוסופט. אלא שכל אחת מהחברות האלה מפתחת שבבים משלה במטרה לצמצם את תלותה באנבידיה או למכור אותם ללקוחות חיצוניים - מגמה שעשויה להפוך בעתיד לרוח נגדית עבור אנבידיה. במקביל, אנבידיה ממשיכה לחתום על עסקאות ושיתופי פעולה עם חברות ברחבי אקוסיסטם הבינה המלאכותית.
