בית ההשקעות מור רוכש כ-12% מקבוצת גאון בכ-100 מיליון שקל
הקבוצה פועלת בתחום תשתיות המים, הגז והדלק. במסגרת העסקה, ירכוש בית ההשקעות מניות של גאון בהיקף של כ-75 מיליון שקל מידי חברת-האם של הקבוצה ומניות בהיקף של כ-25 מיליון שקל מצ'אלנג' הולדינגס ומנכ"ל הקבוצה גיא רגב. גאון אחזקות מתכוונת להשתמש בתמורה שתקבל, בין היתר, לפירעון מוקדם של האג"ח שלה
בית ההשקעות מור רוכש 11.7% ממניות קבוצת גאון, הפועלת בתחום תשתיות המים, הגז והדלק, תמורת כ-100 מיליון שקל. העסקה מתבצעת לפי מחיר של 18.7 שקל למניה, ומשקפת לקבוצת גאון שווי של כ-850 מיליון שקל, לעומת שווי שוק של כ-934 מיליון שקל בסגירת המסחר ביום שישי.
במסגרת העסקה רוכש מור מניות בהיקף של כ-74.8 מיליון שקל מידי החברה האם, גאון אחזקות, שתחזיק לאחר המכירה בכ-55.3% ממניות קבוצת גאון. מניות נוספות, בהיקף של כ-25.1 מיליון שקל, נרכשות מצ'אלנג' הולדינגס ומגיא רגב, מנכ"ל קבוצת גאון, הנמנים עם בעלי השליטה בחברה.
גאון אחזקות מתכוונת להשתמש בתמורה שתקבל, בין היתר, לפירעון מוקדם של איגרות החוב מסדרה ה' שלה. המהלך צפוי לצמצם את חובותיה ולשפר את גמישותה הפיננסית, תוך שמירה על השליטה בקבוצת גאון.
העסקה מגיעה לאחר עלייה חדה במניית קבוצת גאון, שבספטמבר האחרון חצתה לראשונה שווי שוק של מיליארד שקל. בסוף מרץ 2025 נסחרה החברה בשווי של פחות מ-200 מיליון שקל, אך מאז נהנתה משיפור בתוצאות העסקיות ומהתעניינות גוברת מצד המשקיעים.
ברקע העליות במניה עומד גם השינוי בשליטה בגאון אחזקות. באפריל 2025 הובילו עופר גלבוע, בעלי חברת התעופה למטענים צ'אלנג' איירליינס, וגיא רגב מהלך לרכישת השליטה בחברת האחזקות מידי בעלי מניותיה הקודמים, ובהם קרן ויולה.
קבוצת גאון סיימה את המחצית הראשונה של 2026 עם הכנסות של כ-389.8 מיליון שקל, עלייה של כ-11% לעומת התקופה המקבילה אשתקד. הרווח התפעולי התזרימי (EBITDA) הסתכם בכ-69.4 מיליון שקל, וההון העצמי של החברה עמד בסוף יוני על כ-500 מיליון שקל. הרווח התפעולי עלה ב-32% לכ-50 מיליון שקל, והרווח הנקי המיוחס לבעלי המניות זינק ב-56% לכ-28 מיליון שקל.
קבוצת גאון עוסקת בייצור ובשיווק של צנרת, מגופים וברזים להולכת מים, ביוב, גז ודלק, לצד תכנון וביצוע פרויקטי תשתית ופעילות בתחום מערכות פינוי הפסולת. פעילותה מחולקת לשלוש חטיבות מרכזיות: תעשייה, פרויקטים וסחר.
