בנק ישראל שוקל צעדים חדשים להגבלת היקף האשראי בשוק הדיור

בנק ישראל שוקל התערבות נוספת בשוק הדיור. כך עולה מפרוטוקול דיוני הריבית שפירסם היום (ב') בנק ישראל. בדיון שביצעה ועדת הריבית במצומצמת נכתב בפרוטוקול כי "הועלתה האפשרות לשקול בעתיד נקיטת צעדים מאקרו יציבותיים נוספים ככל שיידרשו".

הרקע לרצון של בנק ישראל לשקול צעדים נוספים הוא החשש כי הצעדים שננקטו עד כה לא הספיקו וכי בחודשיים האחרונים, על פי הלמ"ס - נרשמה עלייה של 0.1% בדיור לאחר ירידה של 1.4% בשלושת החודשים הקודמים.

כוונה זו של בנק ישראל מגיעה דווקא על רקע שורה של צעדים שננקטו להורדת המחירים על ידי הרגולטורים: משרד השיכון הגביר את הניסיונות לשיווק קרקעות, משרד האוצר עושה צעדים להקטנת המיסוי בנדל"ן והבנק ישראל - באמצעות הפיקוח על הבנקים הגדיל את רכיב ריבית הפריים הפופולרי לשליש מהמשכנתאות החדשות וכן ייקר את המשכנתאות המסוכנות - כאלה שהלקוח מגיע עם רמת הון עצמי נמוכה או גובה המשכנתה גבוה מ-800 אלף שקל.

בנק ישראל היה עד כה הגורם היחיד שהתערב באופן משמעותי בשוק המשכנתאות, וזאת בשל חשש שגם הבנקים וגם הלקוחות לא מבינים את הסיכון הקיים בשוק זה. באמצעות הפיקוח על הבנקים הוגבל שיעור המשכנתאות ברכיב הפריים (ריבית הצמודה לריבית בנק ישראל, שכיום נמצאת ברמה נמוכה, ושאם תעלה תגדיל משמעותית את תשלומי המשכנתאות), והבנקים נדרשו להגדיל את הביטחונות עבור אותן משכנתאות.

בבנק ישראל חוששים מההשלכות על המשק המקומי במקרה בו תתרחש צניחה פתאומית ומהירה במחירי הדירות. לכן, בכוונת בנק ישראל להפעיל צעדים שיביאו להורדה מתונה של המחירים.

בסקירה שהוצגה בפני משתתפי פורום הריבית בבנק ישראל, התייחס המפקח על הבנקים לדרישות הלימות ההון החדשות ולהשפעתן הצפויה על המערכת הבנקאית וכן על הקצאת האשראי במשק.

המפקח על הבנקים ציין באותה סקירה כי קיים פוטנציאל להגדלת האשראי במשק.

עוד נכתב בדיונים כי במגזרי הנדל"ן והעסקים הקטנים מורגשת "זמינות נמוכה לאשראי" או מילים אחרות מחנק אשראי. לגבי העסקים הקטנים ציין המפקח על הבנקים דודו זקן הדיון כי המדינה והבנקים יצאו בתוכניות סיוע הפונות למגזר זה ולגבי הנדל"ן אמר כי המחנק נובע מהקשחת התנאים לקבלנים בעקבות עליית הסיכון בתחום והמגבלה הענפית באשראי לנדל"ן - בה ההשפעה העיקרית היא על לאומי ופועלים.