וול סטריט: אנבידיה נפלה ב-5%; הנפט צנח ב-8%
בלומברג: עלות הביטוח מפני חדלות פירעון של אנבידיה זינקה בשיעור החד אי פעם, לאחר דיווחים לפיהם החברה במו"מ על עסקאות תשתית AI בהיקף של יותר מ־750 מיליארד דולר; אחרי שאיראן הודיעה כי תשעה את התקיפות שלה, כל עוד ארה"ב תמשיך בהפסקת הלחימה: הברנט ירד ל-88.5 דולר לחבית, ה-WTI ל-82 דולר; AMD נפלה ב-5%, סאנדיסק ב-11%
וול סטריט ננעלה במגמה מעורבת
יום המסחר הראשון לשבוע הנוכחי בבורסות ניו יורק ננעל במגמה מעורבת: דאו ג'ונס עלה ב-0.5%, נאסד"ק נחלש ב-0.2% בהובלת מניות השבבים לאחר שכבר עלה ב-1.7% בפתיחה ו-S&P 500 התחזק בפחות מ-0.1%. התקררות מחירי הנפט, על רקע האפשרות להסכם בין ארה"ב ואיראן, סייעה למסחר.
אנבידיה בלטה עם ירידה של 5% לאחר התגברות החששות מפני אפשרות לחדלות פירעון על החוב שלה (ראו דיווח קודם). AMD נפלה ב-5.2% וסאנדיסק - ב-11%. מיקרון איבדה כ-3%. כאמור, המגמה בתחילת המסחר היתה חיובית לאחר הפתיחה המוצלחת של חברת CXMT בבורסת שנגחאי, אך בהמשך השתנתה המגמה.
אירופה סיימה בעליות
בורסת פרנקפורט עלתה ב-1%, לונדון טיפסה ב-0.4% כמו גם פריז.
אנבידיה מעוררת חשש בשוק החוב: עלות הביטוח מזנקת על רקע עסקאות AI בהיקף 750 מיליארד דולר
בלומברג: עלות הביטוח מפני חדלות פירעון על חוב של חברת אנבידיה זינקה ביום שני בשיעור החד ביותר שנרשם אי פעם, לאחר דיווחים שלפיהם יצרנית השבבים מנהלת שיחות על עסקאות תשתיות בינה מלאכותית בהיקף של יותר מ־750 מיליארד דולר — מה שמעורר חששות כי החברה נוטלת על עצמה התחייבויות נוספות.
מחיר ההגנה מפני חדלות פירעון על חוב אנבידיה לחמש שנים עלה ביום שני בכ־0.14 נקודת אחוז, והגיע לכ־0.82% בשנה, לפי ICE Data Services. זהו הזינוק היומי הגדול ביותר מאז שהחלו חוזי ה־CDS להיסחר באופן פעיל בנובמבר.
נציג של אנבידיה לא הגיב מיד לבקשת תגובה.
אנבידיה מנהלת דיונים למתן ערבות בהיקף של עד 250 מיליארד דולר, כדי לסייע ל־OpenAI לשכור יכולות מחשוב מפרויקט מרכזי נתונים בארה"ב — מהלך שעשוי להיות אחד מהסכמי המימון הגדולים ביותר של החברה עם לקוח. בנוסף, החברה ציינה כי יוזמה עם החברה האם של יצרנית השבבים הדרום־קוריאנית SK Hynix Inc., שנחשפה בסוף השבוע, מוערכת ביותר מ־500 מיליארד דולר.
המשך
נאסד"ק עבר לירידות
המדד זינק בשלב החוזים בעד 1.7% יורד עתה ב-0.1%.
עליות של 1% בוול סטריט, הברנט נופל ב-6%
אחרי שאיראן הודיעה כי תשעה את התקיפות שלה, כל עוד ארה"ב תמשיך בהפסקת הלחימה: הברנט יורד ל-91.1 דולר לחבית, ה-WTI יורד ב5.5% ל-84.4 ד'. נאסד"ק, S&P 500 ודאו ג'ונס עולים ב-1%.
אנבידיה וענקיות טק נוספות משיקות ברית אבטחת AI פתוחה על רקע מתקפת סייבר וחשש מהמודלים הסיניים
אנבידיה ושורה של ענקיות טכנולוגיה השיקו ביום שני יוזמה חדשה לבטיחות בינה מלאכותית, המתמקדת במודלים פתוחים, על רקע ההשלכות המתמשכות של מתקפת סייבר שבוצעה בידי מודלים סוררים של OpenAI.
בשבוע שעבר התברר כי יעד התקיפה, הסטארט־אפ Hugging Face, לא הצליח להשתמש במודלי קצה אמריקאיים מובילים כדי להגן על עצמו, שכן מנגנוני ההגנה לא הבחינו בין תוקף למגן. במקום זאת, החברה פנתה למודל סיני בעל משקלים פתוחים המותקן מקומית, שלא היה כפוף לאותן מגבלות.
על רקע הדיונים המתגברים בקרב מחוקקים בארה״ב לגבי הגבלת האימוץ הגובר של מודלי בינה מלאכותית סיניים — מהמתקדמים שבהם הם בעלי משקלים פתוחים — השיקו ענקיות טכנולוגיה יוזמה שמטרתה לפתח ולשתף כלים פתוחים בתחום הבינה המלאכותית.
מודלים פתוחים ניתנים להורדה, התאמה והפעלה מקומית, בניגוד למודלים סגורים — כולל מערכות קצה שפותחו על ידי Anthropic ו-OpenAI — שניתן לגשת אליהם רק דרך תשתיות ייעודיות.
“ברית Open Secure AI תפעל לתקן ולחשוף חולשות באמצעות טכנולוגיות פתוחות,” מסרה אנבידיה בהצהרה. “תקרית האבטחה האחרונה ב-Hugging Face הייתה תזכורת ברורה: מגיני סייבר זקוקים למערכות פתוחות ומתקדמות בעלות יכולות סוכניות (agentic) לצורך הגנה עצמית.”
לצד אנבידיה, חברים נוספים בברית כוללים את מיקרוסופט, SpaceX, פלנטיר ועשרות חברות טכנולוגיה נוספות מארה״ב ומאירופה.
המאמץ לבלום את הבינה המלאכותית הסינית: גוברים הקולות הקוראים לנקוט צעדים שיגבילו את הגישה למודלים שפותחו בידי חברות בינה מלאכותית סיניות, שהואשמו בניהול קמפיינים להפקת מידע ממערכות של מתחרות אמריקאיות — תהליך המכונה “דיסטילציה”, שבו מודל אחד שואב ידע ממודל מאומן יותר.
בשבוע שעבר איים שר האוצר האמריקאי סקוט בסנט בסנקציות על חברות סיניות שיבצעו מתקפות דיסטילציה נגד חברות אמריקאיות.
“ישנה אפשרות ממשית שממשלת ארה״ב תטיל הגבלות על מודלים סיניים,” אמר כריס מקגווייר, עמית בכיר לסין וטכנולוגיות מתפתחות במכון המחקר Council on Foreign Relations, ל-CNBC.
לדבריו, ההגבלות עשויות לכלול איסור על עסקאות הקשורות למודלים הללו, כגון רכישת טוקנים דרך API או אירוח המודל בענן על ידי חברות אמריקאיות וגבית תשלום עבור שירותי חישוב (inference).
“בוושינגטון זה לא ויכוח בין קוד פתוח לסגור, אלא דיון בשאלה האם יש לסבול גניבת קניין רוחני מצד סין,” אמר מקגווייר. “כל צעדים יתמקדו בחברות סיניות, ולא באקוסיסטם של קוד פתוח.”
המשך
שעתיים וחצי לפתיחה - החוזים על נאסד"ק עולים ב-1.7%
החוזים על דאו ג'ונס ו-S&P 500 עולים ב-1%; תשואת אג"ח ארה"ב ל-10 שנים יורדת ב-4 נקודות בסיס ל-4.64%; הברנט יורד עד ל-89.1 דולר לחבית, ה-WTI יורד ב6.97% ל-83.2 דולר לחבית.
ענקיות האנרגיה מאבדות גובה
שברון נחלשת ב-2.9% בטרום, אקסון מוביל יורדת ב-3%, אוקסידנטל פטרולום מאבדת 3.7%, קונוקופיליפס יורדת ב-3.4%.
עליות במניות השבבים בטרום, גם בתשתיות ה-AI
מיקרון עולה ב-3.4% בטרום, אנבידיה עולה ב-2.4%, AMD עולה ב-3.2%, אינטל עוולה ב-2.8%, סאנדיסק מטפסת ב-5%, מארוול עולה ב-4%, נביוס מתחזקת ב-5.9%, אפלייד מטריאלס עולה ב-4%, גם ווסטרן דיגיטל עולה ב-3.8%.
ענקית השבבים הסינית טסה בבכורה, ושוויה יותר מאינטל
יצרנית השבבים הסינית CXMT - ChangXin Memory Technologies - קפצה ב-465% ביום המסחר הראשון שלה בבורסת STAR בשנגחאי (ראו עדכון מוקדם) - ובשווי שוק של כ-43.39 מיליארד יואן, כ-486 מיליארד - אינטל תיכנס לשבוע המסחר בשווי שוק של 464 מיליארד דולר.
עליות במניות הבנקים של גרמניה - ועוד יותר ב-SAP
דויטשה בנק וקומרצבנק עולים בשנים ב-2.2%. מניית ענקית התוכנה הגרמנית SAP מובילה את מדד דאקס עם עלייה חדה של 5.3%.
נעילה חיובית בבורסות אסיה
המדדים האנג סנג וקוספי נסגרו שניהם בעלייה של 1%, ניקיי עלה ב-0.5%, שנגחאי עלה ב-1.2%. מניית השבבים הסינית CXMT קפצה ב-466% ביום המסחר הראשון שלה בשנגחאי.
פתיחה ירוקה לשבוע המסחר באירופה
בפתיחת היום בבורסות אירופה: מדד דאקס עולה ב-1.4%, קאק עולה ב-1%, פוטסי עולה ב-0.6%; בנפט: הברנט נופל ב-6.5% ל-90.5 דולר לחבית, ה-WTI יורד ב-6.1% ל-83.9 דולר לחבית.
ובוול סטריט: החוזים על נאסד"ק עולים ב-1.5%, החוזים על דאו ג'ונס ו-S&P 500 עולים ב-0.9%.
הירידות החדות בנפט לוחצות על מניות הסקטור: של יורדת ב-2% ו-BP מאבדת 3.9% בלונדון; אני נופלת ב-4% במילאנו וטואטל יורדת ב-2.7% בפריז.
ובהתאם, לקראת הירידה הצפויה במחירי הדלק הסילוני: אייר פראנס מטפסת ב-4.5%, לופטהנזה עולה ב-3%, IAG, הבעלים של ריטיש איירוויז ואיבריה, מתחזקת ב-4%.
המשך
הירידות בנפט מתחזקות
הברנט יורד ב-5.2% ל-91.8 דולר לחבית, ה-WTI יורד ב-5.4% ל-84.5 דולר לחבית.
אפל עם בקשה מהממשל
אפל מבקשת מהבית הלבן לאשר תוכנית לשימוש בשבבי זיכרון של חברות סיניות במכשירים שנמכרים מחוץ לארה"ב, במאמץ להתמודד עם המחסור העולמי בשבבים אלו ולמנוע עליית מחירים נוספת - כך לפי דיווח של הוול סטריט ג'ורנל.
מה קורה במט"ח - ובבורסת תל אביב
עליות בחוזים בניו יורק, נסיגה בתשואות אג"ח ארה"ב
אופטימיות בשוק האמריקאי, נכון לשעה מוקדמת זו - לנוכח התקווה לסיום הלוחמה באיראן (ראו עדכון מוקדם): החוזים על דאו ג'ונס עולים ב-0.6%, החוזים על S&P 500 עולים ב-0.7% ועל נאסד"ק עולים ב-1.2%; תשואת אג"ח ארה"ב ל-10 שנים יורדת ב-4 נקודות בסיס ל-4.64%.
החלטת ריבית, הענקיות מדווחות
על הפרק בשווקים השבוע, המתנה להחלטת הפד ביום רביעי - עם סיכוי ממשי להעלאת ריבית: השווקים מתמחרים סיכוי של 38% שהפד יעלה ריבית ב־0.25% השבוע לעומת סיכוי של 13% בשבוע שעבר.
וזה במקביל לשבוע דוחות סוער בניו יורק: מיקרוסופט ומטא יפרסמו את התוצאות הכספיות שלהן ביום רביעי לאחר נעילת המסחר בוול סטריט, תוצאות אפל ואמזון יתפרסמו בחמישי לאחר הנעילה.
והן לא לבד: קוקה קולה ובואינג יפרסמו דוחות בשלישי לפני פתיחת המסחר; ויזה ופורד בשלישי בערב; וברביעי, בנוסף לענקיות האמורות, טבע כאמור לפני הפתיחה, ובערב - רובינהוד, ARM, קוואלקום ופורטינט.
בחמשי, מאסטרקרד לפני הפתיחה, רובלוקס ורדיט אחרי הנעילה; ביום שישי ענקיות האנרגיה: שברון ואקסון מוביל יפרסמו תוצאות לפני פתיחת המסחר; לא למותר לציין: אפל, אמזון, מיקרוסופט, קוקה קולה, בואינג, ויזה ושברון, כולן חברות במדד דאו ג'ונס.
המשך
ירידות חזקות במחירי הנפט, מגמה מעורבת באסיה
מגמה מעורבת בבורסות אסיה בפתיחת שבוע המסחר, לצד ירידות חדות בנפט - עם ירידה במפלס החששות מהתלקחות מלחמתית באיראן. מדד ניקיי עולה ב-0.2%, האנג סנג עולה ב-0.7%, שנגחאי עולה ב-0.3%, ומנגד קוספי יורד ב-0.7%.
איראן הודיעה כי תשעה את התקיפות בהורמוז ובמרחבים נוספים, כל עוד ארה"ב תמשיך בהפסקת הלחימה, מה שהפיג את החששות מהסלמה נוספת לאחר כמעט שבועיים של עימותים.זאת בהמשך להחלטת הבית הלבן להשעות את קמפיין התקיפות באיראן. התגובה בנפט: הברנט יורד ב-3.94% ל-93.1 דולר לחבית, ה-WTI יורד ב-4.3% ל-85.5 דולר לחבית.
ענקית הקוסמטיקה היפנית שיסיידו מזנקת ב-7.5% בפסגת מדד ניקיי (Shiseido); חברת היעוץ העסקי בייקורנט מטפסת ב-7.2% (BayCurrent Consulting). ירוק גם בענקיות הגיימינג: נינטנדו עולה ב-5.7% וקונאמי מתחזקת ב-5.4%.
בסיאול: מניית נאבר (Naver) מזנקת ב-9% - ענקית האינטרנט הדרום קוריאנית הודיעה כי תקצה מניות חדשות בשווי 1.48 טריליון וון (כמיליארד דולר) לאנבידיה, במסגרת העמקת שיתוף הפעולה בין החברות.את מדד האנג סנג מובילה שיאומי שעולה ב-6.4%. בולטות חברות בתי הקזינו של מקאו: Sands China ו-Galaxy Entertainment עולות ב-4%.
מניית יצרנית השבבים הסינית Changxin Technology Group - CXMT מזנקת בכ-470% ביום המסחר הראשון שלה בבורסת STAR של שנגחאי (המתמקדת בחברות טכנולוגיה) - קפיצה שוהפכה אותה לחברה בעלת שווי השוק הגבוה ביותר מבין החברות הנסחרות בסין.
החברה, שממוקמת בעיר חפיי (Hefei), גייסה 57.92 מיליארד יואן (8.6 מיליארד דולר) בהנפקה, לאחר שתמחרה את מניותיה ב-8.66 יואן למניה. זוהי ההנפקה השנייה בגודלה בתולדות סין, אחרי הנפקת Agricultural Bank of China בהיקף של כ-10 מיליארד דולר בשנת 2010.
מניית החברה זינקה בפתיחת המסחר למחיר של יותר מ 49 יואן, מה שהקפיץ את שווי השוק שלה ל3.3 טריליון יואן (490 מיליארד דולר). CXMT מחזיקה בנתח של 7.67% משוק שבבי הזיכרון DRAM העולמי בשנת 2025 - שאותו מובילות מיקרון, אס קיי הייניקס וסמסונג.
המשך