נעילה אדומה בוול סטריט; הנפט מתחת ל-90 דולר, תשואת האג"ח ל-30 שנה עלתה לשיא מ-2002
דאו ג'ונס נחלש ב-0.3%, S&P 500 ירד ב-0.2% ונאסד"ק נסוג ב-0.1%; הנפט מסוג WTI נחלש ב-3.8% מתחת ל-90 דולר לחבית; ענקית השבבים AMD רוכשת את חברת הבינה המלאכותית וורלד לאבס ב-8.2 מיליארד דולר; אמון הצרכנים בארה"ב נחלש בחודש ספטמבר; בכיר הפד מייקל באר אותת על העלאות ריבית נוספות בהמשך
נעילה אדומה בוול סטריט
המסחר בוול סטריט ננעל היום (ג') בירידות. דאו ג'ונס מחק 0.3%, S&P 500 נחלש ב-0.2% ומדד נאסד"ק איבד 0.1%.
תשואת האג"ח האמריקאי ל-30 שנה טיפסה ל-5.6%, רמה שלא נראתה מאז יוני 2002. תשואת האג"ח האמריקאי ל-10 שנים טיפסה ל-5.256% - שיא של 19 שנה - לאחר שבמהלך המסחר טיפסה לרמה גבוהה יותר של 5.2932%.
מחירי הנפט: החוזים על הברנט למסירה בנובמבר ירדו ב-2.6% למחיר של 102.59 דולר לחבית. מדובר בשיעור הירידה החד ביותר מאז 21 בספטמבר ובמחיר הנמוך ביותר מאז 22 בספטמבר. החוזים על ה-WTI ירדו ב-3.9% מתחת ל-89 דולר לחבית.
המשך
בנק UBS: המשקיעים צריכים להישאר ממוצבים להמשך עליות במניות
העלייה במחירי הנפט ובתשואות האג"ח הממשלתיות בארה"ב מכבידה על שוק המניות. תשואת האג"ח הממשלתית ל-10 שנים נותרה סמוך לרמות שלא נראו מאז 2007, בעוד שהתשואה ל-30 שנה נעה סביב רמות שנרשמו ב-2004.
למרות זאת, מארק האפלה, מנהל ההשקעות הראשי של UBS Global Wealth Management, אמר כי "אנחנו סבורים שמשקיעים צריכים להמשיך להיות ממוצבים להמשך עליות בשוק המניות, כאשר הפיזור נמצא במרכז החשיפה שלהם".
לדבריו, "אנחנו ממשיכים גם לדרג את שוק האג"ח כאטרקטיבי, וסבורים שמשקיעים צריכים להתאים הן את סיכון האשראי והן את המח"מ ליעדים ולאופק ההשקעה שלהם. משקיעים המתמקדים יותר בהכנסה עשויים להעדיף אג"ח לפדיון בטווח קצר כדי להפחית את סיכון המח"מ, בעוד שמי שמסוגלים להתמודד עם תנודתיות עשויים לשקול הזדמנויות טקטיות באג"ח איכותיות בעלות מח"מ בינוני עד ארוך".
המשך
בכיר הפד באר מצביע על העלאות ריבית נוספות בהמשך
הירידות במדדים המובילים מחריפות לאחר שנגיד הפדרל ריזרב מייקל באר (Michael Barr) אמר בנאומו היום כי הוא צופה שיהיה צורך בהעלאות ריבית נוספות כדי להוריד את האינפלציה.
מדד דאו ג'ונס נחלש ב-0.6%, S&P 500 נסוג ב-0.4% ונאסד"ק נחלש ב-0.3%.
"בתרחיש הבסיס שלי, ככל הנראה יהיה צורך בהתאמות נוספות של המדיניות כדי להבטיח שהאינפלציה תרד ליעד בזמן סביר", אמר באר. "אנחנו רוצים לתמוך בצמיחה בת-קיימא ויציבה שתסייע להשגת תעסוקה מרבית, ויציבות מחירים היא חיונית לשם כך".
באר הוסיף כי להערכתו, הסיכונים הנוגעים לאינפלציה גבוהים יותר מאלה הנוגעים לשוק העבודה, ולכן "אנחנו צריכים לכייל מחדש את המדיניות כדי להביא אותנו למצב טוב יותר, שבו הסיכונים לשני מרכיבי המנדט הכפול שלנו מאוזנים באופן שוויוני יותר".
המשך
תשואת האג"ח הממשלתיות בארה"ב ל-30 שנה בשיא מאז 2002
תשואת האג"ח הממשלתית בארה"ב לשלושים שנה ממשיכה בזינוק ומגיעה לרמתה הגבוהה זה 24 שנה, על רקע חששות בנוגע למדיניות הריבית של הפד ולאינפלציה.
תשואת האג"ח של ממשלת ארה"ב ל-30 שנה, עולה בארבע נקודות בסיס ל-5.609% ומוקדם יותר היום הגיעה ל-5.613%, הרמה הגבוהה ביותר שנרשמה מאז 2002.
תשואת אג"ח ממשלת ארה"ב ל-10 שנים - מדד ייחוס מרכזי לריביות על משכנתאות, הלוואות לרכישת רכב וחובות בכרטיסי אשראי - עולה בשלוש נקודות בסיס לרמה של 5.279%.
במקביל, שלושת המדדים המובילים בניו יורק מתנהלים במגמה שלילית - דאו ג'ונס נחלש ב-0.5%, S&P 500 נסוג ב-0.2% ונאסד"ק יורד ב-0.1%.
המשך
אמון הצרכנים בארה"ב ירד בספטמבר
מדד אמון הצרכנים של קונפרנס בורד (The Conference Board) ירד בספטמבר ב-6.7 נקודות לרמה של 81.9, בעוד שכלכלנים צפו עלייה לרמה של 89, לעומת 88.6 באוגוסט.
"הערכת הצרכנים את התנאים העסקיים הנוכחיים הפכה לשלילית לראשונה מאז ספטמבר 2024. גם התפיסות בנוגע למצבו הנוכחי של שוק העבודה הורעו, אם כי נותרו בתחום החיובי. במבט לששת החודשים הקרובים, הצרכנים ציפו להיחלשות הן בתנאים העסקיים והן בשוק העבודה. הצרכנים עדיין צפו שהכנסות משקי הבית שלהם יעלו, אך במידה פחותה בהשוואה לחודשים קודמים", אמרה דנה פיטרסון (Dana Peterson), הכלכלנית הראשית של קונפרנס בורד.
תנועות קלות בפתיחת היום בוול סטריט
הבורסות בניו יורק פותחות את היום בתנועות קלות, על רקע ירידת מחירי הנפט וההפוגה בעליות של תשואות האג"ח הממשלתיות בארה"ב.
מדד דאו ג'ונס נחלש ב-0.1%, S&P 500 יציב ונאסד"ק מטפס ב-0.2%.
AMD מתחזקת ב-0.3% לאחר שהודיעה על רכישת חברת הבינה המלאכותית וורלד לאבס ב-8.2 מיליארד דולר. עוד במניות הטכנולוגיה - מטא מתחזקת ב-1.3%, אפל יורדת ב-1.3%, אנבידיה מוסיפה לערכה 0.7%.
המשך
מניית פייר אייזק צונחת ב-22% בטרום: מהלך חדש מאיים על השליטה של FICO בשוק המשכנתאות
מניית פייר אייזק (Fair Isaac או FICO) צונחת ב-22% בטרום המסחר בוול סטריט, על רקע מהלך שעשוי לצמצם את נתח השוק של החברה בתחום דירוגי האשראי למשכנתאות בארה"ב. החברה מפתחת את FICO, ציון אשראי שבו משתמשים בנקים ומלווים כדי להעריך את הסיכון במתן הלוואות, ושמהווה מקור הכנסה מרכזי עבורה.
הירידות מגיעות לאחר שמנהל הסוכנות הפדרלית למימון דיור, ביל פולטה (Bill Pulte), הודיע על שינוי שיקל על השימוש ב-VantageScore, מודל דירוג אשראי שמתחרה ב-FICO, במסגרת משכנתאות של פאני מיי ופרדי מאק. המשמעות היא שמלווים יוכלו להסתמך יותר על חלופה ל-FICO, מה שעשוי להגביר את התחרות מול פייר אייזק ולפגוע בנתח השוק ובכוח התמחור שלה.
תנועות קלות בחוזים על מדדי וול סטריט
החוזים על דאו ג'ונס יורדים ב-0.1%, החוזים על נאסד"ק עולים ב-0.2% ועל S&P 500 ללא שינוי; תשואת אג"ח ארה"ב ל-10 שנים יורדת ב-2 נקודות בסיס ל-5.22%. ירידות קלות במחירי הנפט (הברנט יורד ב-0.4% וה-WTI יורד ב-0.5%).
מניית AMD עולה ב-1% בטרום
ענקית השבבים AMD רוכשת את וורלד לאבס (World Labs), מהמפתחות המובילות של מודלים ללמידה עמוקה שנועדו להבין את המציאות הפיזית, תמורת 8.2 מיליארד דולר. את וורלד לאבס מובילה המייסדת פיי-פיי לי (Fei-Fei Li) - שכאן בתמונה.
וורלד לאבס הסבירה בהודעתה כי פיתוח בינה מלאכותית דורש "שיתוף פעולה הדוק בין מחקר מודלים, מערכות ומחשוב". בהודעת AMD נאמר כי "הבנת צורכי העיבוד של יישומי בינה מלאכותית מתקדמים, כמו אלה שמפתחת וורלד לאבס, תעצב את מפת הדרכים שלה לפיתוח שבבים".
במסגרת הרכישה תצטרף פיי-פיי לי ל-AMD כסגנית נשיא בכירה ומדענית ראשית. בשנה שעברה יצרו החברות שותפות לאימון מודלים ולייעול תהליכי הסקה, ומאז שמרו על קשרים הדוקים. לי אף התארחה במצגת של AMD בתערוכת CES מוקדם יותר השנה.
המשך
בהמשך היום בוול סטריט - נאומי פד וסקר המשרות
על הפרק היום בוול סטריט (בין היתר) מדד אמון הצרכנים בארה"ב לספטמבר צפוי להתפרסם ב-17:00 שעון ישראל, לצד סקר המשרות הפנויות (JOLTS) לאוגוסט.
כמו כן, שניים מבכירי הפד ישאו דברים בהמשך היום: חבר מועצת המושלים של הפד מייקל באר (Michael Barr) ינאם היום ב-19:40 שעון ישראל במועדון הכלכלי של דטרויט (Detroit Economic Club).
עמיתו למועצת המושלים כריסטופר וולר (Christopher Waller) ינאם ב-22:00 שעון ישראל בכנס סיבוס (Sibos 2026) במיאמי ביץ', פלורידה.
מארק האפלה (Mark Haefele), מנהל ההשקעות הראשי בחטיבת ניהול העושר הגלובלית של UBS, כתב בסקירה שפרסם הבוקר: "להערכתנו, על המשקיעים להמשיך להחזיק בתיק שיאפשר להם ליהנות מעליות נוספות בשוקי המניות, תוך הקפדה על פיזור ההשקעות".
האפל הוסיף: "אנחנו ממשיכים לראות באפיק האג"ח השקעה אטרקטיבית, וסבורים שעל המשקיעים להתאים הן את סיכון האשראי והן את המח"מ למטרותיהם ולאופק ההשקעה שלהם. משקיעים המתמקדים יותר בהכנסה שוטפת עשויים להעדיף אג"ח לפדיון בטווח הקצר כדי להפחית את הרגישות לשינויים בריבית. לעומתם, מי שיכולים לשאת תנודתיות עשויים לשקול ניצול הזדמנויות נקודתיות באג"ח באיכות גבוהה ובמח"מ בינוני עד ארוך".
המשך
האינפלציה בספרד מעל התחזיות
קצב האינפלציה השנתי בספרד עלה בספטמבר ל-4.9%, רמתו הגבוהה ביותר מאז תחילת 2023, כך לפי נתונים ראשוניים שפורסמו היום - ומעל התחזיות עמדו על 4.6%. האינפלציה בספרד עלתה בחדות מאז פרוץ המלחמה בין ארה"ב לאיראן בסוף פברואר, אז עמדה על 2.3%.
נעילה מעורבת באסיה
מדדי ניקיי והאנג סנג נסגרו בירידה של 0.6% כל אחד, קוספי ירד ב-0.3%, שנגחאי עלה ב-0.2%. מניית SHEIN נפלה ב-10.5% בהונג קונג אחרי הדוחות (ראו עדכון מוקדם).
מגמה חיובית בבורסות אירופה
בפתיחת היום באירופה: המדדים דאקס וקאק עולים ב-0.3%, פוטסי עולה ב-0.6%; הברנט עולה ב-1.2% ל-106.5 דולר לחבית, ה-WTI עולה ב-1% ל-93.5 דולר לחבית.
אסטרהזניקה (AstraZeneca) עולה ב-2% בלונדון, אחרי שהודיעה על השקעה של 2 מיליארד דולר בסאמיט תרפיוטיקס במסגרת שיתוף פעולה בתחום הטיפול בסרטן. ענקית הפארמה המתחרה GKS עולה ב-2.7% ומובילה את מניות פוטסי 100.
לגרנד (Legrand) מטפסת ב-6% בפסגת מדד קאק אחרי תחזרת מעודכנת. יצרנית תשתיות החשמל והתקשורת, צופה שהכנסותיה מתשתיות חשמל, קירור ותקשורת לדאטה סנטרס יעלו כבר ב-2026 על 3 מיליארד יורו.
מניית רקסל (Rexel) עולה ב-2.3% בפריז - ספקית הציוד החשמלי הצרפתית: הודיעה על השלמת גיוס הון של כ-500 מיליון יורו למימון חלק מרכישת GCG (חברת תשתיות חשמל, אנרגיה ועוד).
המשך
מחלוקת באירופה
מנהיגי גרמניה, הולנד, אוסטריה, פינלנד, דנמרק ושבדיה פנו בכתב לבכירי האיחוד האירופי בדרישה לקצץ "מאות מיליארדי יורו" בתקציב הבא של האיחוד, שיחול על פני שבע שנים.
במכתב, שהגיע לידי פייננשל טיימס, איימו החותמים שלא לתת את הסכמתם לתקציב, שהמשא ומתן עליו אמור להסתיים עד סוף השנה, אלא אם יבוצעו הקיצוצים.
התקציב הבא של האיחוד יחול על השנים 2034-2028, ואישורו מחייב את הסכמתן של כל 27 המדינות החברות בו.לפי פיינננשל טיימס, החותמים על המכתב דורשים להפנות משאבים לביטחון ולחברות פורצות דרך באירופה, על חשבון התמיכה בחקלאות ובאזורים מוחלשים.
המשך
העלאת ריבית באוסטרליה
הבנק המרכזי של אוסטרליה העלה לפני שעה קלה את הריבית ב-25 נקודות בסיס, מ-4.35% ל-4.60% - רמתה הגבוהה זה 15 שנה. ההחלטה תאמה את תחזיות הכלכלנים.
זו העלאת הריבית הרביעית שביצע הבנק האוסטרלי מתחילת השנה, על מנת לרסן את האינפלציה העיקשת במדינה - והיא עלתה במצטבר בתקופה זו ב-100 נקודות בסיס (מ-3.60% בתחילת השנה לרמתה המעודכנת הנוכחית).
בהודעתו מסר הבנק המרכזי כי חלק מהסיכונים לעלייה באינפלציה שעליהם הצביע בישיבתו באוגוסט מתממשים כעת. "העימות במזרח התיכון התרחב, ומחירי האנרגיה בעולם גבוהים כעת בהרבה מכפי שהנחנו", כתב הבנק. עוד ציין כי הביקוש הקשור לבינה מלאכותית מניע עליות מחירים מהירות במוצרים טכנולוגיים.
הבנק מסר גם כי "ימשיך לעשות את מה שימצא לנכון" כדי לרסן את האינפלציה, לרבות העלאות ריבית נוספות. האינפלציה באוסטרליה נותרה לאורך 2026 מעל טווח היעד של 2%-3% והגיעה לשיא של 4.6% במרץ. בנתון האחרון שפורסם, בחודש יולי, היא עמדה על 3.5% (מחר יתפרסמו נתוני אוגוסט).
המשך
רכישה עצמית בהיקף היסטורי באנבדיה
תוכנית הרכישה העצמית הגדולה אי פעם: אנבידיה הודיעה אתמול על הרחבת תוכנית הרכישה העצמית של מניותיה ב-150 מיליארד דולר, לסכום כולל של 235 מיליארד דולר.
סכום התוספת, 150 מיליארד דולר, שובר את השיא של אפל שהכריזה במאי 2024 על תוכנית דומה בהיקף של 110 מיליארד דולר.
אנבידיה ציינה כי הרכישות במסגרת התוכנית המורחבת יושלמו עד סוף שנת הכספים 2028.
"הצמיחה של אנבידיה נובעת ממעבר טכנולוגי המתרחש פעם בדור, לבינה מלאכותית ולמחשוב מואץ", אמר המנכ"ל ג'נסן הואנג במסגרת ההודעה על התוכנית.
"תזרים המזומנים שאנו מייצרים מאפשר לנו להשקיע בטכנולוגיות המקדמות ולהחזיר הון לבעלי המניות", הוסיף. "האישור לרכישה העצמית משקף את הביטחון שלנו בהזדמנות ארוכת הטווח שלפנינו".
המשך
דוחות ראשונים מאכזבים לשיין, המניה נופלת בהונג קונג
מניית Shein נופלת ב-13% בהונג קונג אחרי דוחות מאכזבים. קמעונאית האופנה המקוונת דיווחה על צניחה של 67% ברווח הנקי המתואם ברבעון השני של 2026 ל-228 מיליון דולר, בדוחותיה הראשונים מאז הנפקתה בהונג קונג.
ההכנסות עלו ב-0.9% בלבד ל-11.1 מיליארד דולר. התייקרות הדלק למטוסים וההובלה בעקבות המלחמה במזרח התיכון הכבידה על החברה, ושיעור הרווח התפעולי ירד ל-2.1%, לעומת 6.2% ברבעון המקביל.
המכירות באירופה נפלו ב-13.9% ל-3.77 מיליארד דולר, על רקע העלאות מחירים וצמצום הפרסום לקראת כניסת היטלים חדשים על חבילות קטנות לאיחוד האירופי. בארה"ב ירדו המכירות ב-6% ל-2.5 מיליארד דולר, אך צמיחה באמריקה הלטינית תמכה בשורת ההכנסות.
המשך
מגמה שלילית באסיה
נסיגה במדדים המובילים של אסיה,בהמשך לערב השלילי בוול סטריט (דאו ג'ונס ירד אמש ב-0.7%, S&P 500 ירד ב-0.8% ונאסד"ק ירד ב-0.9%), ובמקביל לעליות במחירי הנפט.
מדד ניקיי יורד ב-0.9%, האנג סנג יורד ב-0.6%, קוספי יורד ב-0.7%, שנגחאי יורד ב-0.1%; מחיר הברנט עולה ב-1.4% ל-106.8 דולר לחבית, ה-WTI עולה ב-1.4% ל-98.9 דולר לחבית.
סמסונג והחברות הבנות שלה ישקיעו יחד מיליארד דולר בהליקס דיגיטל אינפרסטרקצ'ר (Helix Digital Infrastructure), חברת תשתיות בינה מלאכותית שהקימה חברת ההשקעות הגלובלית KKR, ושנתמכת גם בהשקעה של אנבידיה.
ספקית חומרי הפחמן והגרפיט טוקאי קרבון (Tokai Carbon) עולה ב-4.7% במעלה מדד ניקיי. סוגרת את המדד חברת הגיימינג נקסון (Nexon) שנופלת ב-14.4%, התאמת מחיר אחרי חלוקת דיבידנד. מגמה שלילית בבנקים של יפן: נומורה, מיזוהו פייננשל ווסומיטומו מיטסוי פייננשל יורדים ב-2%, מיצובישי פייננשל נחלש ב-1.7%.
בסיאול נרשמות ירידות חזקות בתעשייניות הקוריאניות: יצרנית חומרי הסוללות פוסקו פיוצ'ר אם, מקבוצת חומרי הגלם פוסקו (POSCO) מאבדת 5.7%.LG כימיקלים יורדת ב-4.6% וסמסונג תעשיות כבדות נחלשת ב-4%.
בהונג קונג בולטות העליות במניות הנדל"ן הסיניות - צ'יינה אוברסיס וצ'יינה ריסורסרס לאנד עולות ב-3.7% במעלה מדד האנג סנג. בולטת בתחתית יצרנית המכוניות גילי שנופלת ב-7.8%. המתחרה BYD יורדת ב-2.9%.
המשך