דיווח שוטף
הנפט מזנק ב-6% על רקע האיום החות'י - הברנט ב-107 דולר, תשואת אג"ח ארה"ב קופצת
המדדים דאו ג'ונס, S&P 500 ונאסד"ק נחלשים ב-0.5%; תשואת האג"ח ל-10 שנים קופצת בתשע נקודות בסיס ל-4.92%, רמתה הגבוהה מאז אוגוסט 2007;תפוקת הנפט של סעודיה בשפל של 36 שנה על רקע האיום החות'י; לפי דיווחים בעולם, החות'ים השתלטו על איים נוספים בתימן; הנפט מסוג WTI קופץ ב-6.1% ל-101.9 דולר לחבית
דיווח: החות'ים השתלטו על אי אסטרטגי בלב מצר באב אל-מנדב
ערוץ אל-ערבי הקטארי דיווח היום כי החות'ים השתלטו על האי פרים שבמרכז מצר באב אל-מנדב, במסגרת מתקפה רחבה בדרום-מערב תימן. אם הדיווח נכון, השליטה באי עשויה לחזק את יכולתם לפקח על תנועת הספינות במצר האסטרטגי.
במקביל דיווחה רויטרס, על בסיס מקורות צבאיים בממשלת תימן, כי החות'ים הגיעו גם לאיי חניש שבדרום הים האדום, לאחר שכבשו את עיר הנמל אל-מוחא. לפי AFP, החות'ים השתלטו לפחות על האי זוקר.
פרים, המוכר גם בשם מאיון, משתרע על פני 13 קמ"ר ונמצא בנקודה הצרה של באב אל-מנדב. השליטה בו עשויה להקל על החות'ים לאיים על ספינות העוברות במצר, שבו הם כבר מפעילים "מצור ימי" נגד סעודיה.
המשך
מתגברות העליות בנפט
הנפא מסוג ברנט קופץ ב-5.4% ל-106.7 דולר לחבית, הנפט מסוג WTI עולה ב-5.5% ונסחר ב-101.4 דולר לחבית.
מכירות הבתים הקיימים בארה"ב ירדו באוגוסט לשפל מאז יוני 2025
רוכשי הדירות בארה"ב ממשיכים להתמודד עם ריביות משכנתא גבוהות ומחירי בתים גבוהים, שמכבידים על הפעילות בשוק הדיור.
מכירות הבתים הקיימים ירדו באוגוסט ב-2% לעומת יולי, לקצב שנתי מנוכה עונתיות של 3.98 מיליון יחידות, לפי איגוד המתווכים הארצי בארה"ב, NAR. זהו קצב המכירות הנמוך ביותר מאז יוני 2025, כאשר הירידות הבולטות ביותר נרשמו בצפון-מזרח ובמערב התיכון של ארה"ב.
בהשוואה לאוגוסט אשתקד ירדו המכירות ב-1.2%, ל-3.98 מיליון יחידות בקצב שנתי.
הנתון מבוסס על עסקאות שהושלמו, ולכן משקף ככל הנראה חוזים שנחתמו ביוני וביולי, בתקופה שבה ריביות המשכנתא היו גבוהות יותר מאשר באביב. הריביות עלו בחדות באמצע יולי.
המשך
פתיחה שלילית ליום המסחר בניו יורק
הבורסות בניו יורק פותחות את היום בירידות, במקביל להיחלשות מחירי הנפט ולקפיצת תשואות האג"ח הממשלתיות.
מדד דאו ג'ונס יורד ב-0.4%, S&P 500 נחלש ב-0.5% ונאסד"ק נסוג ב-0.9%.
ירידות בחוזים בוול סטריט; מחירי הנפט קופצים
החוזים העתידיים על המדדים המובילים בניו יורק מאבדים גובה אחרי נתוני מדד המחירים ליצרן ובמקביל לקפיצה במחירי הנפט שעולים מעל ל-100 דולר לחבית.
החוזים על דאו ג'ונס נחלשים ב-0.2%, החוזים על S&P 500 יורדים ב-0.5% והחוזים על נאסד"ק נסוגים ב-1.2%.
הנפט מסוג ברנט עולה ב-4.5% ל-105.8 דולר לחבית, הנפט מסוג WTI קופץ ב-4.9% ל-100.8 דולר לחבית.
המשך
מדד המחירים ליצרן בארה"ב עלה באוגוסט ב-0.4%
מדד המחירים ליצרן בארה"ב עלה באוגוסט ב-0.4%, בהתאם לתחזיות. בחישוב שנתי עלה המדד ב-5.4%, גבוה ב-0.1 נקודת אחוז מהצפי והרבה מעל יעד האינפלציה של הפדרל ריזרב, העומד על 2%. מדד הליבה, ללא מזון ואנרגיה, עלה ב-0.2%, לעומת תחזית לעלייה של 0.3%.
ה-ECB העלה את הריבית ל-2.5% על רקע האינפלציה והמלחמה במזרח התיכון
הבנק המרכזי האירופי, ה-ECB, החליט להעלות את ריבית הפיקדונות ב-25 נקודות בסיס, מ-2.25% ל-2.5%. מדובר בעלייה של 11.1% ביחס לרמת הריבית הקודמת. ההחלטה תואמת את הציפיות בשוק.
עם זאת, אי הוודאות סביב מלחמת ארה"ב ואיראן ממשיכה להשפיע על התחזיות למדיניות המוניטרית של הבנק בטווח הארוך. מאז פרוץ המלחמה אמרו בכירי ה-ECB כי החלטות הריבית יתקבלו בכל ישיבה בהתאם לנתונים ולנסיבות באותה עת.
מועצת הנגידים של הבנק, האחראית על קביעת הריבית, צפויה לקיים מסיבת עיתונאים בברלין בהמשך היום, והמשקיעים צפויים לעקוב אחר דברי קובעי המדיניות בחיפוש אחר איתותים בנוגע להמשך תוואי הריבית.
ההחלטה התקבלה ימים לאחר שפורסם כי האינפלציה בגוש היורו הגיעה באוגוסט ל-3.3%, מעל יעד ה-ECB שעומד על 2%. במקביל, אינפלציית מחירי האנרגיה עלתה ל-14.3%.
גוש היורו הוא יבואן נטו של אנרגיה, והאינפלציה בו נותרה מעל יעד הבנק מאז שהמלחמה במזרח התיכון איימה על מעבר הסחורות דרך מצר הורמוז. ההתפתחויות באזור הובילו לעלייה במחירי הנפט, שנותרו תנודתיים.
גם עלויות המימון של ממשלות אירופה עלו בחדות בשבועות האחרונים. תשואות האג"ח באירופה טיפסו לרמות הגבוהות ביותר זה עשרות שנים, לאחר החרפת העימות במזרח התיכון, שהובילה את המשקיעים לתמחר אינפלציה גבוהה יותר והעלאות ריבית נוספות.
המשך
איום החות'ים מכביד על היצוא הסעודי - תפוקת הנפט בשפל מאז 1990
תפוקת הנפט הגולמי של סעודיה ירדה בחודש שעבר לרמתה הנמוכה ביותר מאז 1990, על רקע חידוש העימותים בין ארה"ב לאיראן והפגיעה בנתיבי היצוא של הממלכה. כך לפי פרסום בבלומברג.
ריאד דיווחה למזכירות אופ"ק כי התפוקה הסתכמה ב-6.238 מיליון חביות ביום, ירידה של 1.9 מיליון חביות ביום, או 23.3%, לעומת החודש הקודם.
לפי הפייננשל טיימס, הלחץ על הייצוא החריף לאחר שהחות'ים בתימן הכריזו בסוף יולי על אמברגו ימי נגד נמלי סעודיה, מה שהרתיע מפעילי אוניות וצמצם את יכולת הממלכה לייצא נפט מהחוף המערבי. בשל מגבלות אחסון, סעודיה נאלצה להפחית את התפוקה.
יצוא הנפט הגולמי ירד באוגוסט לכ-3.1 מיליון חביות ביום, לעומת 5.1 מיליון ביולי - ירידה של כ-39.2% והרמה הנמוכה ביותר לפחות מאז 2013, לפי נתוני Kpler שצוטטו בעיתון.
המהלך של החות'ים פגע גם בנתיב החלופי המרכזי של סעודיה לייצוא נפט ללא מעבר במצר הורמוז. מאז פרוץ העימות בסוף פברואר הזרים סעודי ארמקו נפט בצינורות לנמל ינבוע שבים האדום לצורך יצוא.
רמת התפוקה באוגוסט היתה נמוכה אף מזו שנרשמה באפריל, במהלך הלחימה, אז ירדה התפוקה לשפל שהיה הנמוך ביותר שעליו דיווחה המדינה מאז תחילת מלחמת המפרץ.
המשך
מייסי'ס יורדת ב-2.7% בטרום אחרי הדוחות
מייסי'ס מסכמת רבעון עם רווח נקי של 169 מיליון דולר, לעומת 87 מיליון דולר ברבעון המקביל. הרווח המתואם עמד על 40 סנט למניה, האנליסטים ציפו ל-37 סנט למניה. הההכנסות הסתכמו ב-4.87 מיליארד דולר, הציפיות עמדו על 4.83 מיליארד דולר.
רשת בתי הכל-בו העלתה את התחזית השנתית שלה להכנסות של 21.83-21.68 מיליארד דולר, לעומת 21.68-21.50 מיליארד דולר בתחזית קודמת. תחזית המכירות בחנויות הזהות שודרגה לצמיחה של 1.5%, לעומת טווח שבין 0.5% ל-1.2% בתחזית קודמת.
תנועות קלות ומעורבות בחוזים
לקראת פתיחת המסחר: החוזים על דאו ג'ונס עולים ב-0.3%, החווזים על S&P 500 עולים ב-0.1%, ומנגד החוזים על נאסד"ק יורדים ב-0.2%. תשואת אג"ח ארה"ב ל-10 שנים עולה ב-2 נקודות בסיס ל-4.861%.
נסיגה במתכות
הזהב עם ירידה מתונה יחסית, של 0.8% ל-4,429 דולר לאונקיה. ובמתכות האחרות: הכסף יורד ב-2.8% ל-67.0 דולר לאונקיה; הנחושת עם ירידה חזקה עוד יותר, של 4%. הפלטינום יורד ב-3.2% והפלדיום נחלש ב-2.2%.
במניות של חברות המתכות האמריקאיות: Newmont יורדת ב-1.3% בטרום, Southern Copper נופלת ב-5.4%, Global X Copper Miners מאבדת 4.7%, Freeport-McMoRan נופלת ב-7%, Alcoa יורדת ב-2.4%.
פודקאסט מנועי הכסף: על התשואות, הנפט, ועל מה שצפוי בשנה שבפתח
פודקאסט מנועי הכסף של כלכליסט מתמקד השבוע, בין היתר, בתשואות בשוק האג״ח העולמי שמסרבות לרדת - ועל הנפט שחצה השבוע 100 דולר לחבית.
התשואות ממשיכות לטפס
תשואת אג"ח ארה"ב ל-10 שנים מטפסת ב-3 נקודות בסיס ל-4.865%, רמתה הגבוהה מאז יולי 2007 - 19 שנים.
וזה לא הכל: במכרז האג"ח ל-10 שנים שהנפיק אתמול האוצר האמריקאי -לפני העלייה היום - נקבעה תשואה של 4.834% - הגבוהה ביותר במכרז כזה מאז יולי 2007.
גם מחירי הנפט ששמרו על יציבות במהלך היום עברו לעליות חזקות בשעה האחרונה - כשברקע איום החות'ים לסגור את הורמוז: הברנט עולה ב-1.3% ל-102.5 דולר לחבית, ה-WTI עולה ב-1.7% ל-97.6 דולר לחבית.
המשך
נעילה מעורבת בבורסות אסיה
מדד ניקיי נסגר בעלייה קלה של 0.2%, האנג סנג ירד ב-1.3%, קוספי ירד ב-0.3%, שנגחאי ירד ב-0.4%, ASX 200 של סידני ירד ב-1%.
תנועות קלות באירופה לקראת החלטת הבנק האירופי
תנועות קלות בבורסות אירופה לפני החלטת הריבית של הבנק המרכזי (ECB): המדדים דאקס ללא שינוי מהותי, קאק יורד ב-0.2%; גם הנפט נסחר ללא שינוי מהותי.
ספקית החשמל הענקית RWE מטפסת ב-2% במעלה מדד דאקס - RWE מפעילה שורה של מקורות אנרגיה מתחדשת והיא המפעילה השנייה בגודלה בעולם בתחום אנרגיית הרוח הימית.
עוד בפרנקפורט - דויטשה בנק מתחזק ב-1.5%, SAP מאבדת 3% (בתחתית הדאקס). סוסייטה ג'נרל ואורנג' עולים ב-1.6% בפסגת מדד קאק, סוגרת אותו ענקית הפרסום פולביסיס שיורדת ב-3%.
החלטת הריבית
לפי התחזיות ה-ECB יעלה את הריבית על הפיקדונות מ-2.25% ל-2.50%. זאת לאחר שביוני העלה אותה בשיעור דומה - העלאה ראשונה מזה 3 שנים (בישיבה של יולי היא נותרה ללא שינוי).
ההעלאה הצפויה היום תהיה בתגובה לאינפלציה באירופה - שטיפסה באוגוסט ל-3.3%, רמתה הגבוהה מאז ספטמבר 2023 ולעומת נתון של 2.9% ביולי זאת בעיקר בשל הזינוק במחירי האנרגיה, שזינקו ב-14.3% באוגסט, לעומת 10.3% ביולי.
נשיאת הבנק כריססטין לגארד הבהירה בישיבה של יולי כי העלאת ריבית בהחלט תהיה על הפרק, ובסבירות רבה, בישיבה הבאה של ה-ECB. נתוני האינפלציה שהתפרסמו אחרי הישיבה ביססו את התחזיות שהיא אכן תתבצע.
המשך
מגמה שלילית באסיה, תנועות קלות בנפט
ירידות בבורסות המובילות של אסיה, לצד עליות בתשואות האג"ח היפניות - בהמשך לעליית התשואות אמש בוול סטריט - ובמקביל ליציבות במחירי הנפט. מדד ניקיי יורד ב-0.8%, האנג סנג יורד ב-1.3%, קוספי יורד ב-1.1%, שנגחאי יורד ב-0.3%.
תשואת האג"ח ל-10 שנים ביפן עולה ב-5 נקודות בסיס ל-2.93%. זאת לנוכח הציפיות להעלאת ריבית בישיבה הקרובה של הבנק המרכזי ביפן, בישיבה של 18 בספטמבר. הבנק העלה את הריבית ביוני השנה ל-1% והוא צפוי להעלות אותה בשבוע הבא ל-1.25%.
מדד ASX 200 של בורסת סידני יורד ב-1.5%, עם נסיגה חדה במניות המכרות - בעיקר במתכות: ריו טינטו יורדת ב-3.7%, BHP נחלשת ב-3%, ווסטגולד ריסורסז נופלת ב-5.7%, ניקל מיינז מאבדת 3.9%.
כך גם בטוקיו: מיטסוי מיינינג וג'פאן סטיל נופלות ב-6.4% וב-5.9% בתחתית מדד ניקיי. בולטת באדום גם נינטנדו, שמאבדת 5.5%, בהמשך לירידה של 4% אתמול - על רקע חולשה במניות הגיימינג וחששות שהיצע המשחקים הקרוב לא יספיק כדי לשמר את תנופת המכירות של Switch 2.
בצד הירוק, סופטבנק עולה ב-2.2%, לצד מגמה חיובית בבנקים: נומורה מטפס ב-2.5%, מיצובישי פייננשל מתחזק ב-1.8%. מובילה את מדד ניקיי מניית שארפ - חברת מוצרי החשמל עולה ב-3%.
על הפרק היום בשווקים הודעת הריבית של הבנק האירופי (ECB): לפי התחזיות הבנק יעלה את הריבית על הפיקדונות מ-2.25% ל-2.50%. זאת לאחר שביוני העלה אותה בשיעור דומה - העלאה ראשונה מזה 3 שנים (בישיבה של יולי היא נותרה ללא שינוי). ההעלאה הצפויה היום תהיה בתגובה לאינפלציה באירופה - שטיפסה באוגוסט ל-3.3%, לעומת 2.9% ביולי (קצב שנתי).
המשך