תל אביב סגרה בירידות; אפריקה המריאה ב-16.2%

מדדי מניות

ת"א 25 ת"א 100 בנקים תקשורת נפט וגז יתר 50 ביומד

מדדי אג"ח

תל בונד 20 תל בונד 40 תל בונד 60

אג"ח ל-10 שנים אג"ח ל-5 שנים אג"ח לכ-30 שנה 

---------------

17:25 - הבורסה סגרה בירידות; אפריקה זינקה ב-16.2%

המדדים סגרו את יום המסחר בירידות. ת"א 25 ירד ב-0.4%, ת"א 100 איבד 0.3%. מניית אפריקה זינקה ב-16.2% במחזור גבוה פי 5 מהממוצע. הזינוק במניית אפריקה לא מוסבר בדיווח של החברה - ונבע ככל הנראה מפעילות של ספקולנטים או מסגירת פוזיציות שורט. מחזור המסחר עמד על 1.3 מיליארד שקל.

15:45 - לאומי מעלים המלצה על בזק

גיל דטנר, אנליסט לאומי שוקי הון: "אנו מעלים את מחיר היעד למניית בזק מ-6 ל-7.3 שקלים, ובהתאם לכך מעלים גם את ההמלצה מתשואת חסר לתשואת שוק. במהלך 2015 ראינו את הסיכונים שעמדו מול בזק נסוגים אחד אחרי השני. הסופה הרגולטורית שמחקה את מרבית הרווחים בשוק הסלולר לא הגיעה לשוק הקווי, מה שמוסבר על ידי השינויים במשרד התקשורת, כוחה של בזק והעובדה שהשוק הקווי התברר כמטרה הרבה יותר קשה להתקפה. נכון שבזק נפגעה קשות בפעילות הסלולרית שלה, אבל מצד שני, פרטנר וסלקום נחלשו משמעותית והיום הן פחות מאימות על כוחה. מאידך, המיזוג עם יס יצר ערך לקבוצה, ובמבט קדימה, פירוק ההפרדה המבנית כבר נראה באופק".

מנכ"לית בזק סטלה הנדלרצילום: בועז אופנהיים

15:30 - פרוטליקס מטפסת

בהמשך לדיווח על תוצאות חיוביות בניסוי, מניית פרוטליקס חזרה להיסחר עם עלייה של 3.6%. בניו יורק בינתיים עומדת המניה עם עלייה חדה של 5% (בטרום מסחר).

14:55 - פרוטליקס נכנסת להפסקת מסחר לאחר פרסום תוצאות

חברת הביומד פרוטליקס מפרסמת לפני דקות אחדות תוצאות חיוביות בניסוי שלב I/II בתרופת PRX-102 שפיתתחה לטיפול במחלת Fabry. המניה נכנסת להפסקת מסחר עד לשעה 15:27. המניה מזנקת ב-9% בניו יורק.

14:50 - הפסדים לקבוצת דלק

קבוצת דלק מאבדת 2.4%, השותפויות שבשליטתה אבנר ודלק קידוחים יורדות ב-2% ו-1.6% בהתאמה, רציו מאבדת

14:40 - הירידות מתחזקות, פריקה רצה קידמה

המדדים ת"א 25 ות"א 100 עוברים מירידות של עד 0.2% לירידות של כ-0.5%. במקביל, מניית אפריקה שנסחרה במרבית היום בעליות חזקות של סביב 3.5% רצה בחצי השעה האחרונה קדימה והיא מזנקת עתה ב-10.5% 

14:00 - תאת משלימה עסקה

תאת טכנולוגיות השלימה את רכישת חברת כרומאלוי ישראל בתמורה לכ-3.5 מיליון דולר. תאת תשלם תמורה נוספת בגין הרכישה, עד לסכום של 2 מיליון דולר, במידה שכרומאלוי ישראל תגיע ליעדי מכירות שנקבעו לשנים 2015 ו-2016.

13:50 - ברוסאריו ממליצים על כנפיים

מאיה גרינוולד, אנליסטית ברוסאריו ייעוץ ומחקר: "אנו מעריכים כי החזקה במניית כנפיים מאפשרת חשיפה סולידית למניית אל על (שגם בה אנו רואים upside שעדיין לא מתומחר), בפחות מחצי מחיר מזה שבו היא נסחרת בשוק. בנוסף, החזקה בכנפיים טומנת בחובה פוטנציאל ל-UPSIDE ממשי בזכות פעילות גלובל ליסינג. אנו מאמינים כי המיקוד והידע הנצבר של בעלי השליטה והנהלת החברה בעולם התעופ מבטיחים התנהלות סולידית יחסית ומימוש הזדמנויות בענף שכמעט ואינו חשוף למשקיע הישראלי.

אנו מעריכים את השווי הנכסי הנקי של כנפיים בכ-437 מיליון שקל, ממנו נגזר מחיר מניה של 27.6 שקל (מחיר המניה בפתיחה היום עמד על 19.03 שקלים). הדיסקאונט במניית כנפיים יתאפס אם המניה תניב תשואה של כ-50%.  אפשרות נוספת להתאפסות הדיסקאונט היא ירידה של מניית אל על לשווי של כ-0.6 שקל - זהו למעשה השווי למניית אל על שמגלם שוויה הנוכחי של מניית כנפיים. לסיכום: מניית כנפיים מאפשרת חשיפה סולידית לעולם התעופה הישראלי ובזול".

13:30 - מחזורים במחצית היום

שוק המניות רושם בשעה זו מחזור של 622 מיליון שקל. בזק מרכזת את המחזור הגבוה בת"א 25 (ובבורסה), 107.7 מיליון שקל (הרבה מעבר למחזור הממוצע היומי, העומד על 69.7 מיליון שקל), רציו מרכזת את המחזור הגבוה בת"א 75 (14 בבורסה), 8.5 מיליון שקל.

13:00 - בירושלים ברוקראז' ממליצים על איידיאיי ביטוח

האנליסט מאיר סלייטר מירושלים ברוקראז': "איידיאיי ביטוח הינה חברת הביטוח השביעית בגודלה בישראל במונחי פרמיות (1.7 מיליארד שקל בשנה), והרביעית במונחי שווי שוק (2.7 מיליארד שקל). החברה עוסקת בעיקר בביטוחי ריסק חיים, ביטוחי בריאות משלימים וביטוח אלמנטרי. הצמיחה גבוהה. שיעורי צמיחת הפרמיות של החברה בענפים בהם היא פעילה גבוהים משמעותית משיעורי צמיחת הפרמיות בשוק. בשנת 2014 צמחו הפרמיות בחברה ב- 12.1% לעומת צמיחה מצטברת של 2.1% בלבד בחמש חברות הביטוח הגדולות.

שיעורי הצמיחה של החברה גבוהים לאורך זמן והודות לצמיחה הגבוהה, גדלים נתחי השוק של החברה. עם זאת, נתחי השוק עדיין אינם מהותיים ביחס לשוק הכולל, עובדה המותירה פוטנציאל צמיחה בשיעורים דו ספרתיים גם בשנים הקרובות. השווי הנגזר ממודל השווי שערכנו לחברת איידיאיי ביטוח עומד על 3.05 מיליארד שקל, המשקף למניית אידיאיי ביטוח שווי של 208 שקל למנייה (בדילול מלא), גבוה בכ- 11% ממחיר השוק הנוכחי. לאור זאת אנו ממליצים על איידיאיי ביטוח בתשואת יתר".  

12:00 - בזק מרכזת עניין

מניית בזק מובילה עתה את ת"א 25 עם עלייה חזקה של 2.8% במחזור גבוה במיוחד של 100 מיליון שקל - המחזור הממוצע היומי עמד בחודש האחרון על 69.7 מיליון שקל. החברה האם ביקום עולה ב-2.6% ובעלת השליטה בה אינטרנט זהב מטפסת ב-2.9%.

11:45 - IBI על תמחור ההידרדרות הבטחונית

רפי גוזלן, הכלכלן הראשי של IBI בית השקעות: "ההידרדרות המהירה במצב הביטחוני בשבועות האחרונים נתפסת עד כה בשוק המקומי כאירוע בעל השפעה מינורית על המשק הישראלי. פרמיית הסיכון של המשק הישראלי, כפי שהיא נמדדת באמצעות ה-CDS - Credit default swap (עסקות החלף, או ביטוח, על אשראי/חוב) - על ממשלת ישראל ובאמצעות שע"ח שקל-סל, מוסיפה לנוע סביב רמות שפל. זאת, ככל הניראה מתוך הערכה כי סבבי אלימות הם חלק בלתי נפרד מהמציאות הישראלית, וניסיון העבר הראה כי הם בעלי השפעה מתונה ופוחתת על המשק הישראלי.

למרות זאת, להערכתנו האופן שבו מתומחרת ההרעה הנוכחית לוקה בחסר ולו רק בשל פוטנציאל פגיעה משמעותי יותר בביטחון הצרכני ומכאן בצריכה הפרטית, מחוללת הצמיחה העיקרית של המשק הישראלי בשנה האחרונה. לדעתנו רמת השקל הנוכחית מאפשרת לקנות הגנה זולה יחסית מפני החרפה במצב הביטחוני, כך שמבחינת סיכון-סיכוי ראוי לדעתנו להגדיל את רכיב המט"ח בתיק".

11:00 - ירידות חזקות בבנקים

מניות ת"א בנקים יורדות ב-1.2%. לאומי יורד ב-1.3%, פועלים יורד ב-1%, דיסקונט נחלש ב-1.7%, מזרחי טפחות מאבד 1.1% ובינלאומי יורד ב-0.8%. מניית לאומי מרכזת את המחזור הגבוה בבנקים, 12.5 מיליון שקל.

10:35 - מניות מובילות בת"א 75

אפריקה מובילה את המדד עם עלייה של 3%, נובה אחריה עם פלוס 1.8%. בתחתית המדד ניצבת מניית אלקו שיורדת ב-3.7%, לצד פריון שמאבדת 2%.

לב לבייב, בעל השליטה באפריקה ישראלצילום: אריאל שרוסטר

10:25 - סוג של דרמה משפטית בחברות הביטוח

חברות הביטוח מוציאות בזו אחר זו הודעה לבורסה לפיה השופט בבקשה לתביעה ייצוגית משותפת נגד החברות הביעה את "נטייתו הברורה" נגד הסדר הפשרה בין החברות לבין התובעים שהוגש לבית המשפט. התביעה מתמקדת בטענה כי למרות שעקרונית חוזרי הפיקוח על הבורסה התירו לנתבעות לגבות סכומי כסף מן הפרמיה, המכונים "גורם פוליסה" ו/או "דמי ניהול אחרים" הרי שבפועל הנתבעות גובות סכומים אלה שלא כדין, ללא עיגון בפוליסות ובלא הסכמה.

9:50 - פתיחה יציבה ליום המסחר

המדדים ת"א 25 ות"א 100 נכנסים לפעילות עם תנועות קלות סביב שער הבסיס: ת"א 25 נחלש ב-0.1%, ת"א 100 נסחר ללא תנועה מהותית, ת"א בנקים יורד ב-0.6%. אופקו בראש ת"א 25 עם עלייה של 1.4%, טבע יורדת ב-0.2%.

9:00 - שבוע מכריע בניו יורק

המסחר בבורסת ת"א עשוי בהחלט להיות מושפע ממה שיתרחש השבוע בניו יורק, כשעונת הדוחות לרבעון השלישי מגיעה לאחד משיאיה: יותר משליש מהענקיות של דאו ג'ונס, 12 חברות במדד - ובסך הכול 100 חברות ב-S&P 500, יפרסמו את תוצאותיהן בימים הקרובים. אלה החשוב שבהן: אלפאבית (גוגל), מיקרוסופט, IBM, אמזון, וריזון, AT&T, יונייטד טכנולוג'יס, קוקה קולה, בואינג, אמריקן אקספרס, 3M, קאטרפילאר ופרוקטר אנד גמבל. 

 8:30 - אג"ח ממשלתיות

האיגרת השקלית ל-10 שנים פותחת את היום בתשואה של 2.08%. בארה"ב עומדת בפתיחת שבוע המסחר התשואה על האיגרת האמריקאית ל-10 שנים על 2.02%, בגרמניה עומדת התשואה על האיגרת המקבילה ב-0.55%.

8:10 - טבע צוברת מזומנים

טבע ושירותי בריאות כללית הודיעו על השלמת עסקת המכירה של רשת מכוני הדיאליזה נפרומור. הרשת המספקת שירותי דיאליזה באמצעות 22 מכונים, נמכרה לחברה הגרמנית Fresenius Medical Care (פרזניוס) תמורת סכום של 300-350 מיליון שקל.

8:00 - לקראת פתיחה בבורסה

לאחר הנעילה החיובית אתמול, הבורסה של תל אביב "משתלבת" היום בפתיחת שבוע המסחר בעולם, בתקווה להמשך המגמה החיובית הכללית - בעקבות 3 שבועות חיוביים בבורסות של ניו יורק. במקביל, לאחר שעד כה לאירועים הבטחוניים לא היתה השפעה כבדת משקל על המסחר בבורסה המקומית, קשה לדעת האם הפיגוע הקשה אתמול בבאר שבע צפוי לשנות את התמונה.

המסחר באסיה מתנהל על רקע פרסום נתוני הצמיחה לרבעון השלישי בסין, שרושמים רמת שפל של 6 שנים - 6.9%. הבורסה בשנגחאי נסחרת ביציבות, נייקי היפני נחלש ב-0.3% והאנג סנג בהונג קונג נחלש ב-0.5%.

צילום: בלומברג