מירלנד ממשיכה לדמם: תרשום הפחתה של 40 מיליון דולר בהון העצמי
המשבר ברוסיה ממשיך לפגוע בקבוצת פישמן, כאשר מירלנד דיווחה שהיא צפויה למחוק 32 מיליון דולר משווי הנדל"ן שלה ברבעון השני
מחיר הנפט בעולם ממשיך לרדת ורוסיה ממשיכה להיאבק במשבר הכלכלי שפוקד אותה. אחת הנפגעות מכך היא חברת מירלנד, זרוע הנדל"ן הרוסית של כלכלית ירושלים שבשליטת אליעזר פישמן, שנמצאת רגע אחד לפני הסדר חוב של מיליארד שקל עם מחזיקי האג"ח.
- פישמן נכנע ללחץ המוסדיים: מוכן לשפר את המתווה בהסדר החוב של מירלנד
- המוסדיים למירלנד: הזרימו 10 מיליון דולר נוספים בהסדר
- האחים נקש במשא ומתן לרכישת השליטה בכלכלית ירושלים
מירלנד דיווחה היום (ג') כי בעקבות המשבר הכלכלי ברוסיה (אחת הנפגעות העיקריות מהירידה במחיר הנפט) היא צפויה לרשום הפחתה של 42 מיליון דולר בהון העצמי ברבעון השני של 2015 והפחתה של 40 מיליון דולר בהון העצמי המיוחס לבעלי המניות.
ההפחתה נובעת כתוצאה מירידה בשווי הנדל"ן של החברה. לפי הערכת השווי של מעריכי השווי של החברה (Cushman & Wakefield), שווי נדל"ן להשקעה ונדל"ן בהקמה של החברה (למעט מלאי) יפחת ב-32 מיליון דולר ברבעון השני של 2015. אם מחשיבים את מלאי הדירות שלה, ההפחתה היא גדולה יותר ומסתכמת ב-65 מיליון דולר מרמה של 571 מיליון דולר ברבעון הראשון של 2015 לרמה נוכחית של 506 מיליון דולר. מנגד, מירלנד מציינת כי שיעור התפוסה בנכסים המניבים שלה עומד על 85% ובפרויקט הדגל שלה Triumph Park נמשך שיווק הדירות כאשר שווק עד כה 345 דירות מתחילת השנה.
כתב ההצבעה יפורסם בימים הקרובים
בימים הקרובים מירלנד צפויה לפרסם את כתבי ההצבעה על ההסדר. לאחרונה דרשו המוסדיים מפישמן להזרים (באמצעות החברות כלכלית ירושלים, מבני תעשייה, ודרבן) תוספת של 10 מיליון דולר נוספים לחברה, או הזרמה של 10% מניות נוספות של מירלנד ששוות נכון להיום 5.5 מיליון ליש"ט (32 מיליון שקל).
קניון של מירלנד ברוסיה
במתווה המקורי מירלנד הציעה הזרמה של 15 מיליון דולר מבעלי המניות כאשר בעלות השליטה כלכלית ירושלים (30.5%), מבני תעשייה (40.2%) ודרבן (15.2%), התחייבו מצדן כי ישתתפו לפי חלקן - 12.5 מיליון דולר. פיצוי נוסף שהעניקה מירלנד למחזיקים, בתמורה לדחיית תשלום החוב בשלוש וחצי שנים, הוא הקצאה של 5.5% ממניות מירלנד ואופציות ל-4.5% נוספות.
בסופו של דבר פישמן הסכים לתוספת שביקשו המוסדיים אולם ביקש לחלק אותה לשתי מנות. מנה ראשונה תהיה עד סוף יוני 2016 ועד אז החברה תוכל להחליט האם להעניק 5% מהמניות או 5 מיליון דולר. במידה שיוחלט על הזרמה באמצעות מניות ההקצאה תבוצע מיידית ובמידה וזה באמצעות מזומן - הוא יועבר עד מרץ 2017. המנה השנייה תהיה עד סוף דצמבר 2016, כאשר גם כאן ניתן יהיה להמיר את תשלום המניות במזומן, שיועבר עד מרץ 2017.
