שיא בנעילה בת"א; כיל טיפסה ב-3.7%, החברה לישראל התחזקה ב-2.8%
מדד ת"א 25 עלה ב-0.6% לשיא של 1,456 נקודות, ת"א 100 הוסיף 0.4%. ת"א תקשורת הוביל את המדדים הענפיים עם עלייה של 2.4% - בזק התחזקה ב-2.8%; מעלות: "רישום כיל למסחר ב-NYSE הוא צעד חיובי עבור החברה לישראל". כת"ב זינקה ב-7.5% לאחר ההודעה בדבר אי מעורבות בפרשת אנדרומדה. בבילון נפלה ב-7.9%. מחזור המסחר - 639 מיליון שקל
מדדי מניות
ת"א 25 ת"א 100 בנקים ביומד תקשורת נפט וגז נדל"ן 15
מדדי אג"ח
תל בונד 20 תל בונד 40 תל בונד 60
ממשלתי שקלי ל-10 שנים ממשלתי שקלי ל-5 שנים ממשלתי שקלי ל-30 שנה
16:30 - המסחר בתל אביב ננעל במגמה חיובית, ובכך השלים חמישה ימים רצופים של עליות. מדד ת"א 25 עלה ב-0.6% לשיא של 1,456 נקודות. ת"א 100 הוסיף ב-0.4%. ת"א תקשורת הוביל את המדדים הענפיים עם עלייה של 2.4%. בזק התחזקה ב-2.8%. לקראת תחילת המסחר בניו יורק: כילטיפסה ב-3.7%, החברה לישראל התחזקה ב-2.8%. מעלות: "רישום כיל למסחר ב-NYSE הוא צעד חיובי עבור החברה לישראל". כת"ב זינקה ב-7.5% לאחר ההודעה בדבר אי מעורבות בפרשת אנדרומדה. בבילוןנפלה ב-7.9%. מחזור המסחר הסתכם ב-639 מיליון שקל.
15:40 - המלצות שבועיות:
דודי רזניק, מנהל מחקר אג"ח בלאומי שוקי הון: "אנו ממליצים על מח"מ אחזקות של 4 - 5 שנים, נמשכת המלצתנו על אחזקת מח"מ ארוך יותר בשקלים הלא צמודים לאור עקום הציפיות האינפלציוניות שממשיך להיות תלול יחסית; לנוכח העובדה שמהלך הורדת הריבית מוצה, ברובו, ולאור פערי התשואה השליליים מול אג"ח ארה"ב בטווח של 5 שנים אנו ממליצים להחזיק את מח"מ האחזקות השקלי בצורה סינתטית של שילוב אג"ח קצר יחד עם איגרות ארוכות מאוד לטווח של 10 שנים ומעלה; אג"ח ממשלת ישראל בדולר נסחר בתשואה גבוהה משמעותית מאג"ח מקביל שקלי. להערכתנו בשלו התנאים כי פערי תשואה אלו יצטמצמו לאור העובדה כי מגמת תיסוף השקל, ככל הנראה, קרובה לסיום (לפחות בתקופה הקרובה). גם בתסריט של היוותרות השקל ללא שינוי מול הדולר פער התשואה השנתי הינו כ 85 נ"ב לטובת האג"ח הדולרי בטווח של 9 שנים לפידיון ולכן מצדיק המשך מעבר להשקעה באג"ח הדולרי".
אלכס זבז'ינסקי, כלכלן ראשי מיטב דש: "אנו ממליצים להמשיך ולהחזיק מח"מ של כ-4 שנים, כאשר מח"מ של הרכיב הצמוד קצר יותר מאשר המח"מ של הרכיב השקלי; אנחנו עדיין תומכים בהטיית התיק לטובת האפיק השקלי; אנו ממליצים להגדיל את החשיפה לאג"ח הקונצרניות ברמת דירוגים AA על חשבון האג"ח הממשלתיות המקבילות".
15:15 - מניות בולטות בת"א 75
עולות: איתוראן2.2%; בי קומיוניקיישנס3.1%; כלל ביוטכנולוגיה8.2%; פוקס2%; קמהדע2.8%.
יורדות: גילת3.2%-; טאואר2.4%-; מזור3.1%-; פרוטרום3.6%-; פריון2.6%-.
מחזור גבוה: פרוטרום - 16 מיליון שקל.
14:30 - חברת הדירוג מעלות מוציאה לפני שעה קלה אישרור דירוג לחברה לישראל ומציינת לחיוב את מהלך ההנפקה של החברה הבת כילבבורסה של ניו יורק. מעלות מאשררת את דירוג +A של חברת האחזקות שבשליטת עידן עופר. "דירוג החברה לא צפוי להיפגע כתוצאה מיישום תכנית הפיצול על פי המתווה שפורסם. למרות ההרעה בביצועים התפעוליים בשנת 2013 ובמחצית הראשונה של 2014 , בעיקר כתוצאה מירידה במחיר האשלג, כיל ממשיכה לחלק דיבידנדים בהתאם לציפיותינו. כמו כן, אנו מאמינים שהכוונות למכור חלק מהמניות של כיל ולרשום אותה למסחר ב-NYSE , הם צעדים חיובים עבור החברה לישראל ומשפרים את פרופיל הסיכון של תיק ההשקעות ואת המעמד הפיננסי. צים סיכמה על הסדר חוב ביולי 2014 ואינה צפויה להוות משקולת על החברה לישראל בטווח הקרוב. אשר לתוכניות החברה לבצע פיצול בנכסיה , אנו סבורים שאם הוא יתבצע על פי המתווה האחרון שפורסם, הפיצול לכשעצמו אינו צפוי לפגוע בדירוג הנוכחי של החברה", נאמר בעדכון של מעלות.
14:20 - מבט על מניות הבנקים, שנסחרות נכון לשעה זו בירידה של 0.2%: מזרחי טפחות מוביל את הצד החיובי עם עלייה של 1.3%, שאר הבנקים הגדולים נסחרים בירידות - פועליםנחלש ב-0.6%, דיסקונטיורד ב-0.3%, בינלאומייורד ב-0.2% ולאומי נסחר בירידה קלה של 0.1%. פועלים מרכז את המחזור הגבוה בבנקים, 23 מיליון שקל. בסך הכול מרכזות מניות הבנקים מחזור של 51 מיליון שקל, מתוך מחזור 210.5 מיליון שקל שנרשם למדד ת"א 25 אליו משתייכים הבנקים.
13:40 - עדכון מידרוג לעזריאלי: מאשרת מחדש דירוג Aa2 באופק יציב לסדרת אג"ח א' שבמחזור וכן להלוואה פרטית בהיקף של כ-250 מיליון שקל. "הדירוג נתמך, בין היתר, במצבת הנכסים המניבים האיכותית אשר שומרים על שיעורי תפוסה גבוהים מאוד לאורך זמן, תוך גידול בהיקף ה-NOI שהם מניבים, אף על פי ששיעור הצמיחה בנכסים זהים מצוי בהאטה מסוימת. על בסיס מצבת הנכסים וההתחייבויות הפיננסיות כיום, היקף התזרים צפוי אף להמשיך ולצמוח כבר בטווח הקצר בינוני, בין היתר בשל הנבה שנתית מלאה של נכסים שבנייתם הושלמה או צפויה להסתיים בטווח הקצר-בינוני", נכתב בעדכון.
13:00 - מחציתו של יום המסחר - תמונת מחזורי מסחר:
המחזור הכללי עומד על 346 מיליון שקל.
ת"א 25 מרכז מחזור של 172 מיליון שקל.
ת"א 75 מרכז מחזור של 49.5 מיליון שקל.
המניה המרכזת את המחזור הגבוה ביותר בת"א 25 - כיל33.5 מיליון שקל.
המניה המרכזת את המחזור הגבוה ביותר בת"א 75 - פרוטרום- 8 מיליון שקל.
12:40 - מדד ת"א תקשורת מוביל את המדדים הענפיים של הבורסה המקומית עם עלייה של 1.9%. בזקעולה ב-2.2%, ביקום עולה ב-2.4%, פרטנרעולה ב-2.1%, סלקוםמתחזקת ב-0.7%.
12:30 - חטיבת פתרונות פיננסיים וטכנולוגיות במטריקס זכתה בשיתוף עם חברת פאנדטק במכרז של בנק ישראל, להקמת מערכת לשירותי בנקאות לניהול התשלומים והתקבולים עבור לקוחות הבנק, שעיקרם משרדי הממשלה.
12:05 - חדשות טובות לאיתמר מדיקל: האיחוד האירופי הודיע ביום חמישי כי איתמר נמנית על החברות שזכו במענק ראשוני במסגרת פרויקט לעידוד חדשנות מו"פ (פרויקט Horizon 2020) של האיחוד האירופי, המסייע לחברות סטארט אפ קטנות ובינוניות להניע פרויקטים משלב הפיתוח ועד שלב המסחור. מתוך 2662 בקשות למענק שהוגשו בשלב הראשון, 155 חברות קיבלו את המענק ועברו לשלב השני (שהזוכים בו יקבלו מימון מלא מהאיחוד עד לסכום של 2.5 מיליון יורו לפרויקט). לצד איתמר קיבלו את המענק 3 חברות ישראליות נוספות: Accelta, העוסקת בפיתוח טכנולוגיות לתאי גזע על בסיס מחקרים שבוצעו בטכניון; Galcon, חברה המפתחת מערכות ממוחשבות לבקרת השקיה לאופטימיזציה של שימוש במים בחקלאות; Oxitone שמפתחת צמיד לניטור סמנים ביולוגיים לרפואה.
11:50 - האנליסטים והכלכלנים מפרסמים את ציפיותיהם לקראת הודעת הריבית מחר:
יונתן כץ מלידר שוקי הון: "לא יחול שינוי בריבית, אך צפויה הודעה של הבנק הרומזת על אפשרות לצעדים נוספים.בנק ישראל יחכה להתבהרות מצב המשק וסביבת האינפלציה לאחר המלחמה. הבנק לא ימהר להעלות את הריבית ב-2015 ואולי לא יעלה לפני 2016".
דודי רזניק מלאומי שוקי הון: "למרות ההתמתנות באינפלציה והציפיות כי תגיע לשיעור שלילי בחודשים הקרובים, אנו מעריכים כי בנק ישראל יותיר את הריבית ללא שינוי בתקופה הקרובה. הסיבות העיקריות לכך הן סביבת הריביות הנמוכה מאבד במשק ומידת התועלת השולית של הפחתת ריבית נוספת מבחינת השפעתה על הפעילות הכלכלית ובפרט על יציברת מקומות עבודה חדשים במשק בטווח הקצר. לחילופין, נראה כי במידה שתעמיק סביבת האינפלציה השלילית ו/או נתוני הצמיחה ימשיכו להיות חלשים, לא מן הנמנע כי נראה את בנק ישראל בפעילות מוניטארית מרחיבה נוספת".
אלכס זבז'ינסקי ממיטב דש: "השבוע צפוי בנק ישראל להותיר את הריבית ללא שינוי. הפער השלילי בין התשואות בישראל לארה"ב מעמיק. ירידת המחירים על רקע גידול בצריכה הריאלית וגידול בכמות הכסף יכולים לבשר שסביבת האינפלציה עשויה להשתנות. אנחנו צופים שקצב האינפלציה בשנה הקרובה יעמוד על 0.8%, אך לאור הממצאים שהצגנו, כעת הסיכונים לתחזית די סימטריים ולא נמצאים רק כלפי מטה. בחודשים הבאים צריכה לבוא לידי ביטוי השפעת הריבית האפסית על הצריכה הפרטית. בנסיבות אלה, הצריכה הכוללת צפויה להישאר יציבה ואולי אף לעלות".
אורי גרינפלד מפסגות: "ייתכן הנתונים החלשים יביאו את בנק ישראל להפחית את הריבית פעם נוספת, על אף היחלשות השקל. כנראה שלא אבל ממש לא מדובר על החלטה פשוטה. אמנם כל 21 החזאים בבלומברג חוזים שהריבית תוותר על 0.25% אך להערכתנו ישנו סיכוי של כ-25% להפחתת ריבית נוספת של 0.1%".
גולדמן זאקס: "אנחנו מצפים להפתעה נוספת של בנק ישראל מחר בהחלטת הריבית. לפי גולדמן זאקס, בנק ישראל צפוי לזעזע את השווקים ולהוריד את הריבית בפעם השלישית ברציפות בשיעור של 0.1% לרמה של 0.05%. הורדת הריבית מחר תהווה מסר חזק מהבנק שהם נחושים להילחם על מנת להחזיר את האינפלציה לקצב הנכון.
11:20 - מבט על ת"א 25, שעולה נכון לשעה זו ב-0.4%, כש-18 מניות במדד נסחרות בעליות, 6 מהן יורדות ואחת נסחרת ברמת הבסיס (עזריאלי). את המניות החיוביות מובילות כיל(3%), החברה לישראל(2.2%), ופרטנר (1.6%). המפסידות הגדולות הן אופקו(1.4%-) נייס(1.3%-) וטבע (0.6%). מניית כיל מרכזת את המחזור הגבוה בבורסה, 21 מיליון שקל. בסך הכול מרכז המדד מחזור של 90 מיליון שקל, מול מחזור כולל של 180 מיליון שקל.
10:40 - החברה לישראל וכיל בולטות מעל כולן בת"א 25 - חברת האחזקות עולה ב-1.6% והחברה הבת כיל נסחרת בעלייה מרשימה של 2.4% לקראת תחילת המסחר בניו יורק בעוד 4 ימים.
10:25 - אגרות החוב הממשלתיות נסחרות בעליות של עד 0.4%. האיגרת השקלית ל-10 שנים (0324) מתחזקת ב-0.22% (התשואה יורדת ל-2.45%), האיגרת ל-30 שנה (0142) נסחרת בעלייה של 0.45% (התשואה יורדת ל-3.73).
10:20 - יום של הפסדים למניות הסרגלים: פריוןיורדת ב-1.5%, בבילוןמאבדת 3.5%.
10:10 - ITGIהודיעה היום כי קיבלה הזמנה ראשונה מחייבת ממפיץ החברה בגרמניה. החברה הודיעה לפני כחודש על חתימת הסכם הפצה בלעדי בגרמניה עם מפיץ מקומי שישווק במדינה את הסטנט הקרדיולוגי הייחודי של החברה. במסגרת הסכם זה התחייב המפיץ למינימום הזמנות של סטנטים של החברה בהיקף כספי כולל של לפחות 3.7 מיליון שקל למשך תקופת ההסכם (3 שנים).
9:50 - פתיחה יציבה לשבוע המסחר: המדדים ת"א 25 ות"א 100 נעים בפתיחת היום סביב רמת הבסיס.
9:25 - אדגר השקעותדיווחה הבוקר על חתימת חברה מאוחדת של אדגר בהסכם לרכישת מבנה משרדים במוקטוב, שבוורשה בפולי בשטח כולל להשכרה של 14 אלף מ"ר תמורת 30.5 מיליון יורו. עם חתימת ההסכם המקדמי שילמה החברה המאוחדת סך של 500 אלף יורו כמקדמה. יתרת התמורה תשולם עם השלמת העסקה וחתימה על
הסכם סופי ומחייב.
9:20 - ארד חתמה על הסכם לשיתוף פעולה טכנולוגי ושיווקי עם חברת Silver Springs Networks. במסגרת שיתוף הפעולה, יפותח מוצר ייעודי שיאפשר את שילובה של המערכת לקריאה מרחוק (AMI) הדו כיוונית של החברה במערכת ה-Silver Spring Smart Energy Platform. תוקף ההסכם הינו ל-3 שנים עם מנגנון חידוש. המוצר הייעודי ישווק בצפון אמריקה, ובכל אזור אחר בעולם, כפי שיוסכם בין הצדדים.
9:10 - מדד ת"א 25 פותח את היום ואת שבוע המסחר ברמת שיא של 1,446.96 נקודות, אותה רשם בנעילה של חמישי לאחר עלייה של 0.6%. פער הארביטראז' על המדד עומד על 0.2%-.
פרשן "כלכליסט" אורי טל טנא מעדכן: הפקיעה הכפויה של תעודת סל של קסם, שורט על מדד תל אביב 25, תוביל לביקוש מצרפי למניות מדד תל אביב 25 במכרז הפתיחה ביום שני (מחר). הסיבה לכך היא מכירה צפויה של פוזיציית הגידור לתעודה זו ע"י קסם. היקף הביקוש יהיה תלוי באחזקות הציבור בתעודה מחר בבוקר. נכון לתחילת ספטמבר, אחזקות הציבור בתעודה היו 12.9 מיליון שקל, ולתעודה כעת מינוף של מינוס 3.3. מכך נגזר גידור של 42 מיליון שקל. אבל מקובל שערב הפקיעה המשקיעים מגלגלים את האחזקה לתעודות אחרות. לכן הביקוש המצרפי צפוי להיות נמוך יותר ולעמוד על כ- 15 עד 25 מיליון שקל.
8:40 - אלה הם פערי הארביטראז' של מרבית המניות החוזרות לת"א:
פער חיובי:
| קנייה חזקה | קנייה | המתן | מכירה | מכירה חזקה |
פריגו 0.4%; אלביט מערכות0.2%; איתוראן0.4%; נובה 0.2%; קמהדע1.3%; רדהיל2.3%; אלומיי1.9%; אלביט הדמיה4.5%.
פער שלילי:
טבע0.3%; אופקו1.8%; נייס1.4%; גזית גלוב0.2%; סלקום1.2%; פרטנר0.7%; איזיצ'יפ2%; לייבפרסון1.4%; טאואר2.1%; קומפיוגן0.8%; פריון3%; אלוט0.9%; סאפיינס1.3%; מג'יק0.6%; מזור3%; פרוטליקס0.5%; סיליקום1.8%; גילת3.5%; פוטומדקס1.4%; קמטק5.5%; סיירן1.2%; ביוליין5.8%; סקיילקס36%.
8:15 - כלל ביוטכנולוגיההודיעה הבוקר למשקיעיה, שכחלק ממאמציה לאסוף מידע רב ככל האפשר בהמשך להודעת חברת היפריון על הכשלים בנתונים שמסרה אנדרומדה, נפגשו נציגיה בסוף השבוע עם נציגי חברת היפיריון בארה"ב, ואלה הציגו בפני כת"ב מסמכים מסוימים כתמיכה לטענות היפיריון לגבי ההתנהלות הבלתי הולמת לכאורה של עובדים מסוימים באנדרומדה. כת"ב מדגישה כי לא הוצגו בפניה כל עדויות המצביעות על מעורבות או על ידיעה כלשהי שלה או של נושאי המשרה בה, אודות התנהלות בלתי הולמת לכאורה באנדרומדה. כמו כן מדגישה כת"ב, המידע הוצג בפניה במצגת בלבד, מבלי שניתנה לנציגיה האפשרות לקבל את המידע או לבחון אותו באופן עצמאי, ולחברה לא ניתנה גישה חופשית לבסיס המידע של אנדרומדה. כת"ב מציינת כי היא ממשיכה לפעול על מנת לקבל מידע נוסף אודות האירועים הנטענים, ולבחון את האפשרויות העומדות בפניה.
7:40 - בורסת ת"א תיפתח על רקע ההסכמה המתגבשת על התקציב לשנת 2015, ובחזית החיצונית סוף השבוע הסוער שעבר על השווקים הבינלאומיים, בעקבות ההכרעה בסקוטלנד והנפקת עליבאבא בניו יורק.
ראש הממשלה ושר האוצר צפויים להיפגש היום על מנת לסכם את מתווה התקציב לשנת 2015. על פי המסתמן לא יועלו מסים בשנה הבאה, תקציב הביטחון יגדל ב-6 מיליארד שקל, ויעד הגירעון יועלה ל-3.4%.
בשישי ננעלו הבורסות באירופה ובניו יורק במגמה מעורבת - מדד סטוקס 600 האירופי עלה ב-0.6%, ומעבר לים רשם דאו ג'ונס עלייה של 0.1%, נאסד"ק ירד ב-0.3% ו-S&P 500 ירד ב-0.1%.
צילום: צביקה טישלר
