מגדל שוקי הון: צניחה של 65.5% ברווח לפני מס ב־2011
המעבר לקרנות הכספיות, ירידת המרווחים באג"ח חו"ל והיעדר הכנסות חיתומיות צימקו את הרווחים של בית ההשקעות
"היתה שנה מורכבת הן מבחינת שוק ההון והן מבחינת הסביבה העסקית" אמר אתמול מנכ"ל מגדל שוקי הון, רונן טורם, עם פרסום הדו"חות של החברה־האם, מגדל ביטוח. מגדל שוקי הון, שמרכזת את תחום השירותים הפינננסיים בחברת מגדל, סיימה את הרבעון הרביעי של 2011 בהפסד של 4 מיליון שקל, לעומת רווח לפני מס של 14 מיליון שקל ברבעון המקביל. ב־2011 כולה היא רשמה רווח מתואם לפני מס של 30 מיליון שקל - ירידה של 65.5% לעומת 2010.
לדברי טורם, ההכנסות של תחום קרנות הנאמנות וניהול תיקים ירדו ב־2011 ב־7% ל־166 מיליון שקל. החל מהרבעון השלישי החל מעבר של כספי לקוחות מניהול תיקים וקרנות שונות לטובת קרנות הכספיות הלא ריווחיות (דמי ניהול של 0.15% בלבד, המתקזזות על ידי עמלת ההפצה של הבנקים - א"ג). היקף התיקים המנוהלים ירד בשיעור של 20% בשנה, לסך של 4.26 מיליארד שקל, זאת בזמן שהיקף קרנות הנאמנות גדל בשיעור של 11% לעומת 2010, ל־15.35 מיליארד שקל בסוף השנה.
"כחבר הבורסה, שמרנו על אותן הכנסות בברוקראז', למרות התחרות החריפה" הדגיש טורם, כשמגדל מציגה הכנסות של 56 מיליון שקל בשנה - כמעט ללא שינוי. "הסגמנטים שבהם נפגענו בעיקר הם פעילות החיתום, שצומצמה ב־2011 והובילה לירידה של 10 מיליון שקל בהכנסות לעומת 2010". בנוסף חוותה מגדל שוקי הון מכה גם בפעילות הנוסטרו שהתכווצה ב־94%, להכנסות של 3 מיליון שקל בלבד. טורם הסביר כי למגדל שוקי הון פעילות מאוד גדולה באג"ח חו"ל, הפעילות שנפגעה לדבריו בשל הירידה במרווחי האג"ח בעולם והירידה המשמעותית בהיקף המסחר.
ממוצע דמי הניהול בקרנות של מגדל ירד לשיעור של 0.77%, לעומת 1.19% בסוף 2010. "עוד לפני השפעות הרגולציה, התחרות הפכה להיות מאוד אגרסיבית, כשהתעשייה לא צמחה, מה ששחק את דמי הניהול" הוסיף טורם. כיום ממוצע דמי הניהול בקרנות בענף עומד על 0.9%, לעומת 1.13% בסוף 2010.
