מוטי בן משה מעדכן את הצעת הרכש לנעמן גרופ ומעלה את הצעתו בכ-15%

הניסיון של אלון רבוע כחול, שבשליטת מוטי בן-משה, למחוק את חברת נעמן גרופ מהמסחר צפוי לעלות לה קצת יותר כסף מכפי שתכננה. לאחר שדחתה את מועד הקיבול להצעה בשבוע שעבר, מעדכנת החברה את הצעת הרכש שלה ליתרת המניות של חברת-הבת. כך עולה מדיווח של החברה היום (ב') לבורסה.

על פי הדיווח תציע אלון רבוע כחול, המחזיקה במועד זה בכ-77.5% מהון המניות של החברה, לרכוש את יתרת המניות - 22.5% (4.2 מיליון מניות) - שבידי הציבור בתמורה למחיר של 4.58 שקלים למניה וזאת בהשוואה למחיר של 3.99 שקלים למניה במסגרת ההצעה המקורית שפורסמה בתחילת החודש. כלומר, באלון רבוע כחול משדרגים את הצעת הרכש בכ-15% בתמורה כוללת ל-19.3 מיליון שקל לעומת ההצעה המקורית שכללה תמורה של 16.8 מיליון שקלים. מחיר המניה המעודכן בהצעת הרכש גבוה בכ-29% ממחיר הנעילה של מניית נעמן בתאריך ה-1.6 – מועד המסחר האחרון במניה לפני פרסום ההצעה.

זוהי הדחייה השנייה במספר של תהליך ההצעה. במקור תכננה החברה לקבל הזמנות עד ל-22 החודש אלא שיומיים לפני כן היא דחתה את המכרז בשבוע מבלי שפירטה מדוע. בשלב זה, בעקבות עדכון הצעת הרכש קבעה החברה כי מועד הקיבול האחרון יהיה בתאריך ה-3 ליוני. הסיבה המרכזית להחלטה של אלון רבוע כחול למחוק את נעמן מהבורסה נעוצה, לטענת החברה, בהיקף ההוצאות הכרוכות בניהול חברה ציבורית "עלויות ניהול חברה ציבורית בישראל למול ההכרח לצמצם הוצאות לנוכח התחרות הגוברת וסף הכניסה הנמוך לתחום הכלים והטקסטיל לבית, הניעו את דירקטוריון אלון רבוע כחול לפרסם הצעת רכש" נכתב בהודעת החברה בתחילת החודש.

נעמן גרופ עוסקת בייבוא ושיווק כלי מטבח, חפצי נוי ומתנות לבית, וכן בייבוא ושיווק מוצרי טקסטיל לבית במסגרת חטיבת ורדינון. נכון לשעה זו, נסחרת החברה לפי שווי שוק של 83 מיליון שקל לאחר שמנייתה, המתאפיינת במחזורי מסחר דלילים בהיקף של אלפי שקלים בודדים בממוצע, עלתה מאז ההודעה בשיעור של 24%. שיעור ההיענות המינימאלי הנדרש למחיקת החברה הוא 17.49% מהמניות (78% ממניות הציבור) כך שבמידה ותקבל החברה את השיעור המזערי היא תוכל לכפות את הרכישה על שאר בעלי המניות. הגוף המוסדי המרכזי המחזיק במניות נעמן הוא קופות הגמל של מיטב דש (11.14%), כך שלהחלטת בית ההשקעות יש משמעות ניכרת על הצלחת המהלך.

מוטי בן משה צילום: עמית שעל